最新數(shù)據(jù)顯示,，工行,、建行和農(nóng)行去年凈利潤較2012年分別下降4.28、3.14和4.5個百分點，至10.22%,、11.12%和14.5%,，其中交行去年凈利潤增長僅6.73%,，幾近腰斬;工建中農(nóng)交等國有銀行去年不良貸款余額分別大增25%,、14.27%、11.95%,、
2.25%和27.1%,。
針對目前中國銀行業(yè)出現(xiàn)的利潤增速下滑與不良資產(chǎn)、不良率雙升問題,，部分人士傾向于認為,，作為順周期的銀行業(yè)，若其壞賬增長在可容忍的區(qū)間內(nèi)則并非壞事,，而這個可容忍的合理區(qū)間的依據(jù)則是銀監(jiān)會頒布的《中國銀行業(yè)實施新監(jiān)管標準指導意見》,，即貸款撥備不低于2.5%，撥備覆蓋率不低于150%等規(guī)定,。
誠然,，銀監(jiān)會2月發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，截至去年12月末,，商業(yè)銀行不良貸款余額5921億元,，不良貸款率為1.0%，離2.5%的撥貸比尚遠,，在可容忍和可控范圍內(nèi),，但目前銀行業(yè)通過至少四種途徑“遮蔽”了風險敞口：對到期卻無法償本付息的貸款進行了展期處理，通過影子銀行等把高風險資產(chǎn)騰挪到表外,，以信托受益權(quán)等變成同業(yè)資產(chǎn)轉(zhuǎn)移到表外,，及最近某銀行通過出售部分不良資產(chǎn)給旗下子公司。是為市場投資者對銀行股定價過低,，部分銀行股價跌破資產(chǎn)凈值的緣由之一,。
當前最令人警示的恰是銀行業(yè)風險敞口黑匣子化,，這使市場無法有效框定銀行業(yè)資產(chǎn)的風險概率分布，導致市場無法管控和消化銀行業(yè)的不良資產(chǎn),。如果大量金融資源被配置到了缺乏經(jīng)濟可行性的項目中,，人為創(chuàng)造信用和加杠桿，為銀行業(yè)不良資產(chǎn)反彈埋下風險隱患,。
目前緩解銀行業(yè)不良化風險,，首先應穩(wěn)步推進金融去杠桿操作，避免銀行業(yè)為追求資產(chǎn)負債表的表面靚麗而延續(xù)信貸和信用空轉(zhuǎn),，加劇債務緊縮和風險敞口持續(xù)放大,，讓部分無法產(chǎn)生經(jīng)營活動現(xiàn)金流的資產(chǎn)不良化,，剎住做大信用等于做大風險的惡性循環(huán),。
其次，引導銀行對部分尚能產(chǎn)生現(xiàn)金流的信貸資產(chǎn)證券化,，出售給具有專業(yè)風險管控能力的專業(yè)投資者,，以增強銀行的資本金和風險承載力，促使其認真清理和科學分類風險資產(chǎn)等級,，防控風險敞口,。同時，政府要求商業(yè)銀行把過去以商業(yè)貸款形式發(fā)放的政策性貸款進行資產(chǎn)證券化,，并與商業(yè)銀行設定政府財政贖回條款,，政府基于贖回條款允諾贖回，以減輕商業(yè)銀行的不良化負擔,。
最后,，加強銀行信息披露，鼓勵銀行發(fā)展主動負債業(yè)務,，降低新增風險資產(chǎn)的久期化風險,。隨著利率市場化，銀行傳統(tǒng)存貸業(yè)務的凈息差收窄,，金融脫媒凸顯,，外源性融資渠道不暢，及經(jīng)濟內(nèi)生信用減弱等,，銀行探尋發(fā)行金融債而非吸儲的主動負債管理,，有助于降低銀行的風險敞口，提高新增資產(chǎn)的質(zhì)量,，增強銀行業(yè)內(nèi)源性融資能力,。