5月21日,，證監(jiān)會黨委中心組召開學(xué)習(xí)會議，學(xué)習(xí)貫徹李克強(qiáng)總理在國務(wù)院機(jī)構(gòu)職能轉(zhuǎn)變動員電視電話會議上的講話,。證監(jiān)會黨委書記,、主席肖鋼在會上指出，證監(jiān)會作為監(jiān)管部門,，對不該管的事情要堅(jiān)決放,，把工作重點(diǎn)切實(shí)轉(zhuǎn)到加強(qiáng)監(jiān)管執(zhí)法、保護(hù)投資者特別是中小投資者合法權(quán)益上來,。
證監(jiān)會職能轉(zhuǎn)換問題是目前資本市場非常敏感的一個(gè)話題,。實(shí)際上，自從郭樹清出任證監(jiān)會主席以來,，就進(jìn)行了一場全面改革,，其中就包括對證監(jiān)會本身職能的改革，當(dāng)時(shí)郭樹清就向業(yè)界人士提出了“IPO不審行不行”的問題,。證監(jiān)會有關(guān)官員曾表示,，證監(jiān)會在發(fā)展中國家究竟應(yīng)該怎么定位,，值得探討。
證監(jiān)會究竟應(yīng)該干什么,？這一次肖鋼主席給出了明確的答案,。在此之前，不少業(yè)內(nèi)人士與專家學(xué)者也就此建言過,，認(rèn)為證監(jiān)會的職責(zé)就是制定股市規(guī)則并以此為準(zhǔn)則來“抓壞人”,。因此，肖鋼的這次講話體現(xiàn)了市場的心聲,。證監(jiān)會如果能做好這些本職工作，也就是最好的監(jiān)管者了,。
當(dāng)然,，要實(shí)現(xiàn)轉(zhuǎn)換是一件很困難的事情，就現(xiàn)階段來說,，股市制度不完善,，股市缺少嚴(yán)刑峻法，這是妨礙證監(jiān)會認(rèn)真履行職責(zé)的最主要因素,。事實(shí)上,，證監(jiān)會完全可以將IPO審批權(quán)下放給交易所來進(jìn)行。但由于新股發(fā)行制度存在諸多問題,，如造假上市時(shí)有發(fā)生,，企業(yè)造假上市后又得不到從嚴(yán)處理，在這種情況下,，如果將IPO審批權(quán)下放給交易所層面,，這很容易加劇發(fā)行人的圈錢行為。
又如最近證監(jiān)會對萬福生科欺詐上市案的查處,，雖然在對保薦機(jī)構(gòu)的處罰上證監(jiān)會使出了重拳,，但由于受到《證券法》的制約，證監(jiān)會難以重處萬福生科,。這明顯屬于該管的事情沒有管好,，該抓的壞人沒有抓起來。這對于保護(hù)投資者的利益是不利的,。