2012年的中國(guó)金融市場(chǎng),，最為引人爭(zhēng)議的話題,，就是中國(guó)銀行業(yè)的走向，關(guān)于這一話題的分歧,，最為典型地體現(xiàn)在銀行業(yè)的股價(jià)上：一方面是中國(guó)銀行業(yè)的盈利持續(xù)上升,、資產(chǎn)質(zhì)量保持穩(wěn)定,；一方面則是銀行業(yè)的股價(jià)不斷回落，估值持續(xù)處于低位。
導(dǎo)致這一分化的重要原因,，就是對(duì)中國(guó)銀行業(yè)未來發(fā)展前景的爭(zhēng)議,。在這種環(huán)境下，2013年的中國(guó)銀行業(yè)發(fā)展必然需要通過推進(jìn)轉(zhuǎn)型,，來實(shí)現(xiàn)綜合競(jìng)爭(zhēng)能力的提升,，以及服務(wù)于實(shí)體經(jīng)濟(jì)能力的提高。
中國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式轉(zhuǎn)變促使銀行經(jīng)營(yíng)模式轉(zhuǎn)變
從目前的經(jīng)營(yíng)狀況看,，銀行需要退出“兩高一�,！毙袠I(yè)，對(duì)國(guó)家重點(diǎn)調(diào)控的限制類以及有重大環(huán)境和社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)的行業(yè)實(shí)行有差別,、動(dòng)態(tài)的授信政策,，實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)敞口管理制度，引導(dǎo)信貸資金向新能源和綠色產(chǎn)業(yè)傾斜,，把有限的資源投入到綠色產(chǎn)業(yè)中去,。同時(shí)，需要有選擇性地加大戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)和現(xiàn)代服務(wù)業(yè)的支持力度,，探索新型融資產(chǎn)品和服務(wù)模式,，探索知識(shí)產(chǎn)權(quán)質(zhì)押、版權(quán)質(zhì)押等擔(dān)保方式,，擴(kuò)大非利差業(yè)務(wù)比重,，提供多方位金融服務(wù)。另外要發(fā)展消費(fèi)金融等個(gè)人金融業(yè)務(wù),，針對(duì)汽車貸款,、裝修貸款、旅游貸款,、助學(xué)貸款,、個(gè)人信用卡等有利于擴(kuò)大居民消費(fèi)需求的信貸業(yè)務(wù),，加大產(chǎn)品創(chuàng)新和市場(chǎng)推廣力度,，為拉動(dòng)內(nèi)需提供有力支持。從區(qū)域看,，商業(yè)銀行需要調(diào)整業(yè)務(wù)布局,，加大對(duì)中西部地區(qū)和農(nóng)村地區(qū)的金融服務(wù)，適應(yīng)中國(guó)區(qū)域經(jīng)濟(jì)推進(jìn)重點(diǎn)由東向西的變化,，在繼續(xù)為東部沿海地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展提供金融支持的同時(shí),，加大中西部地區(qū)機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)布局和信貸支持力度，發(fā)掘區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的利潤(rùn)空間,。
經(jīng)濟(jì)增速放緩要求銀行提升全面風(fēng)險(xiǎn)管理能力
可以預(yù)見,，在2013年經(jīng)濟(jì)增速可能有所放緩的情況下，商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)防范壓力也可能會(huì)相應(yīng)加大，銀行提升風(fēng)險(xiǎn)管理能力迫在眉睫,。在這種環(huán)境下,，中國(guó)的商業(yè)銀行就需要加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)排查，針對(duì)目前風(fēng)險(xiǎn)暴露相對(duì)較多的鋼貿(mào)融資,、光伏等行業(yè)和逾期,、不良貸款等指標(biāo)有所上升的部分地區(qū)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)排查，關(guān)注重點(diǎn)企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率,、流動(dòng)性,、周轉(zhuǎn)率等財(cái)務(wù)指標(biāo)變化，擬定風(fēng)險(xiǎn)預(yù)案和處置計(jì)劃,。同時(shí),，相應(yīng)地根據(jù)經(jīng)濟(jì)下行階段的特點(diǎn)，建設(shè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理體系,，優(yōu)化銀行風(fēng)險(xiǎn)治理架構(gòu),，擴(kuò)大風(fēng)險(xiǎn)管理范圍，在信用風(fēng)險(xiǎn),、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)等的覆蓋范圍之外,，繼續(xù)將流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn),、聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn),、國(guó)別風(fēng)險(xiǎn)等納入統(tǒng)一風(fēng)險(xiǎn)管理體系當(dāng)中，同時(shí)加強(qiáng)對(duì)各類風(fēng)險(xiǎn)之間交叉感染可能性的防范,。另外,，還需要強(qiáng)化并表管理，通過對(duì)銀行集團(tuán)的資本,、財(cái)務(wù)以及風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行全面和持續(xù)的監(jiān)管,，識(shí)別、度量和監(jiān)控銀行集團(tuán)的總體風(fēng)險(xiǎn)狀況,，提高集團(tuán)風(fēng)險(xiǎn)管控能力,，特別是在影子銀行快速發(fā)展的前提下，要特別防范表外業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)向表內(nèi)傳染,。
監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)提高需要銀行加強(qiáng)資本管理約束并提高資本配置效率
在具體的經(jīng)營(yíng)管理過程中,，面臨資本約束，商業(yè)銀行需要調(diào)整業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)和客戶結(jié)構(gòu),，轉(zhuǎn)變以往片面追求“貸長(zhǎng),、貸大、貸集中”的業(yè)務(wù)模式,，調(diào)整信貸資產(chǎn)結(jié)構(gòu),，加大力度發(fā)展中小企業(yè),、個(gè)人金融、消費(fèi)信貸,、中間業(yè)務(wù)等資本節(jié)約型業(yè)務(wù),，以盡可能少的資本消耗獲得盡可能多的效益與價(jià)值。同時(shí),，還需要?jiǎng)?chuàng)新資本補(bǔ)充工具,，積極探索除普通股之外的新型資本工具，通過發(fā)行符合監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)的新型次級(jí)債等方式,，靈活補(bǔ)充非核心一級(jí)資本和二級(jí)資本,；同時(shí)，積極參與信貸資產(chǎn)證券化試點(diǎn)工作,，提高資本流動(dòng)性,，釋放存量資本。
當(dāng)然,，在強(qiáng)調(diào)外源融資的同時(shí),，商業(yè)銀行還需要加大內(nèi)源資本補(bǔ)充力度，通過增強(qiáng)盈利能力,、增加利潤(rùn)留存,、增提貸款損失準(zhǔn)備等方式擴(kuò)大內(nèi)源性資本補(bǔ)充的比重，緩解信貸增長(zhǎng)給銀行帶來的資本補(bǔ)充壓力,。
利率市場(chǎng)化推進(jìn),、金融脫媒加速促使中國(guó)的商業(yè)銀行加快金融創(chuàng)新進(jìn)程
具體來說，商業(yè)銀行需要?jiǎng)?chuàng)新業(yè)務(wù)產(chǎn)品,，以客戶需求為導(dǎo)向,，從跨市場(chǎng)跨行業(yè)的視角，根據(jù)收益與風(fēng)險(xiǎn)平衡原則,，主動(dòng)調(diào)整業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu),，發(fā)展貼近市場(chǎng)的中間業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù),、金融市場(chǎng)業(yè)務(wù),，穩(wěn)步提升非信貸資產(chǎn)占比，降低對(duì)資產(chǎn)業(yè)務(wù)的過度依賴,。也需要?jiǎng)?chuàng)新服務(wù)方式,，從“信用中介”向“服務(wù)中介”轉(zhuǎn)變,。大中型企業(yè)客戶通過債券,、股票市場(chǎng)進(jìn)行融資雖然對(duì)銀行的信貸盈利模式造成了沖擊，但也為投資銀行,、資金投資,、財(cái)務(wù)顧問、資產(chǎn)管理等業(yè)務(wù)創(chuàng)造了巨大發(fā)展空間，成為利差縮窄,、間接融資比重下降情況下商業(yè)銀行的又一利潤(rùn)來源,。為了配合這些轉(zhuǎn)型，商業(yè)銀行必然需要?jiǎng)?chuàng)新組織架構(gòu),，推進(jìn)流程銀行建設(shè),，理順總行與分支結(jié)構(gòu)之間的權(quán)、責(zé),、利關(guān)系,，通過扁平化管理縮短決策流程，快速對(duì)客戶需求進(jìn)行回應(yīng),，通過事業(yè)部制機(jī)構(gòu)為客戶提供更加細(xì)分,、更加專業(yè)的服務(wù)；并創(chuàng)新風(fēng)險(xiǎn)管理模式,，提高風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)能力,，按照收益覆蓋成本和風(fēng)險(xiǎn)的原則，綜合考慮風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償,、費(fèi)用分?jǐn)�,、利率�?yōu)惠、提前還款以及違約概率等因素確定貸款利率,；通過在資本市場(chǎng)上發(fā)行金融債,、次級(jí)債等方式進(jìn)行主動(dòng)負(fù)債，通過參與資產(chǎn)證券化試點(diǎn)優(yōu)化存量資產(chǎn)結(jié)構(gòu),，降低流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn),。
中國(guó)企業(yè)“走出去”和人民幣國(guó)際化帶動(dòng)中國(guó)的商業(yè)銀行拓展海外布局
這就要求商業(yè)銀行需要結(jié)合自身特點(diǎn)，制定審慎,、科學(xué)的國(guó)際化發(fā)展戰(zhàn)略,。在設(shè)立海外機(jī)構(gòu)前，先進(jìn)行專業(yè)的市場(chǎng)調(diào)研,，做好成本收益分析和風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估,，靈活選取新設(shè)機(jī)構(gòu)和跨國(guó)并購(gòu)策略，構(gòu)建國(guó)際化經(jīng)營(yíng)網(wǎng)絡(luò),，實(shí)現(xiàn)商業(yè)銀行國(guó)際化與中國(guó)經(jīng)濟(jì)全球化進(jìn)程相匹配,。同時(shí)商業(yè)銀行需要利用人民幣跨境使用擴(kuò)大化的良機(jī)，豐富人民幣產(chǎn)品線,，為國(guó)內(nèi)外客戶提供更多人民幣交易,、融資方面的產(chǎn)品和服務(wù)，創(chuàng)建并鞏固在清算渠道,、客戶基礎(chǔ)等方面優(yōu)勢(shì),，推進(jìn)跨境人民幣業(yè)務(wù)發(fā)展,，形成跨國(guó)經(jīng)營(yíng)特色品牌。在此基礎(chǔ)上,，商業(yè)銀行需要實(shí)現(xiàn)境內(nèi)外業(yè)務(wù)聯(lián)動(dòng),，依托國(guó)內(nèi)的信貸資源、客戶關(guān)系,、市場(chǎng)影響力和品牌優(yōu)勢(shì),，加強(qiáng)境內(nèi)外信息溝通和資源整合，發(fā)揮協(xié)同效應(yīng)和聯(lián)動(dòng)效應(yīng),，促進(jìn)海外業(yè)務(wù)的發(fā)展,。