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老徐是某銀行的一位支行行長，他最近一直在拜訪大客戶,，希望月底前多拉些存款以完成9月末的存款考核指標(biāo),；李某是該銀行的客戶經(jīng)理，她在挨個向高端客戶推銷理財產(chǎn)品,，所圖也是存款,；趙某是某保險公司省級分公司老總，每逢月末季末最怕接到銀行要存款的電話,，過去銀行開放網(wǎng)點渠道為保險公司銷售保單,，到季末保險公司得想辦設(shè)法弄資金存到銀行,，幫銀行沖時點完成考核任務(wù)，償還欠銀行的人情債,。他抱怨說,，八天假期每存一個億到銀行，公司至少虧20萬元……
事實上,，每逢季末,，對各家銀行來說都是驚險一躍，對銀行從業(yè)人員則都是煎熬,，大型銀行,、股份制銀行和中小銀行概莫能外。先回顧上半年的情況：6月20日前,，工農(nóng)中建各大行的年新增存款還都只有4000億~5000億元,，但到6月30日這個季末時點，各大行的新增存款量都驟然猛增到1萬億元左右,。6月末猛增,，隨之而來的是7、8月份存款的大幅回落,。
因為9月末存款數(shù)據(jù)一定會高于6月末,，按上半年銀行業(yè)存款10%左右的增幅測算，與目前的實際數(shù)一定會有比較大的差距,，怎么辦,？為了完成任務(wù)，還是要靠發(fā)理財產(chǎn)品,、靠發(fā)結(jié)構(gòu)性存款,、靠高息攬儲。因此,，可以預(yù)計9月最后一周的存款大戰(zhàn)將會非常慘烈,。加之由于銀行業(yè)的龐大觸角，存款大戰(zhàn)的硝煙事實上已經(jīng)燒到了包括保險,、基金,、證券、信托等在內(nèi)的整個金融業(yè),。
為什么存款大戰(zhàn)會愈演愈烈？個人認(rèn)為主要有三方面原因：首先,，整個銀行業(yè)持續(xù)四年高增長,，分支行經(jīng)營指標(biāo)會水漲船高并逐年遞增。其次,，與銀行過分追求業(yè)績,、份額與排名不無關(guān)系,，沒有一家銀行敢漠視市場排名、漠視分析師的估值報告,、漠視投資者的評價,。6月末中行被農(nóng)行反超后，中行因此承受了極大的市場壓力,，反映的就是這個情況,。第三，一定程度也體現(xiàn)出監(jiān)管政策的趨嚴(yán),。監(jiān)管部門仍然延續(xù)前幾年經(jīng)濟(jì)繁榮時的嚴(yán)格監(jiān)管政策,，一旦經(jīng)濟(jì)步入下行周期，對銀行的壓力會加劇,。
季末存款大戰(zhàn)和沖時點,，已經(jīng)對整個銀行業(yè)的可持續(xù)發(fā)展形成了較大的沖擊。季末時點一定程度上“注了水”,，反映的是虛假繁榮,。時點前大額資金流入，時點后大額資金流出,，這樣的資金大進(jìn)大出,，既不利于銀行的穩(wěn)健經(jīng)營，也讓銀行無法承受,。此外,，存款大戰(zhàn)使存款在短期內(nèi)大幅增加，一方面意味著銀行需要繳納更多的準(zhǔn)備金,、付出更多的利息成本,，另一方面，并不能增加銀行的收入,，反倒使得利差進(jìn)一步收窄,，衡量銀行整體盈利能力的ROE、ROA等核心指標(biāo)自然會下降,�,？傊婵畲髴�(zhàn)是一場成本高,、收益低,、費時耗力的競賽，損人也不利己,，沒有最后的贏家,。
時至今日，經(jīng)濟(jì)下行的跡象已經(jīng)越發(fā)明顯,，以股市,、能源,、大宗商品等為代表的資產(chǎn)價格持續(xù)下跌，全社會貨幣供應(yīng)量增速下降,，企業(yè)現(xiàn)金流減弱,，杠桿率提高，全社會去庫存化,、去杠桿化尚未進(jìn)入拐點,。銀行業(yè)績只是實體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的滯后反應(yīng)，百業(yè)興銀行才能興,，百業(yè)枯銀行怎么可能獨善其身呢,？如果銀行繼續(xù)沖時點下去，虛假繁榮之花將會開得更加迷離,，最終將不可持續(xù),。怎么辦？
首先,，要扭轉(zhuǎn)全社會對銀行業(yè)的認(rèn)識和評價,。大，從來不等于好,。評價一家銀行經(jīng)營的好壞,，不在于規(guī)模大小，而在其核心盈利能力,，應(yīng)該比較ROE,、ROA以及NIM（凈息差）、撥備覆蓋率等核心指標(biāo),，絕不能簡單地看市場份額,。
其次，商業(yè)銀行應(yīng)該自覺以現(xiàn)代經(jīng)營理念為指引,，加強(qiáng)對自身發(fā)展的約束,。銀行要適時調(diào)整經(jīng)營計劃和考核指標(biāo)，把對下級行從考核總量和份額,，向更多的考核盈利能力轉(zhuǎn)變,。從歷史來看，恰恰是經(jīng)濟(jì)下行期而不是繁榮期,，才是銀行業(yè)轉(zhuǎn)型的最佳時期,，只有這時銀行轉(zhuǎn)型的壓力最大，動力也最足,。
此外,，建議監(jiān)管部門適時放松對銀行存貸比的考核。目前，資本充足率對銀行經(jīng)營的約束力得到比較明顯的體現(xiàn),，全社會的融資結(jié)構(gòu)也在日益多元化，銀行間接融資一支獨大的現(xiàn)象已是一去不復(fù)返,，通過放松存貸比監(jiān)管,，有助于緩解銀行業(yè)的存款競爭壓力，有助于銀行業(yè)的有序發(fā)展,，同時又不會影響到全社會的融資,，應(yīng)該說各方面的條件已經(jīng)基本具備。
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