傳統(tǒng)金融大佬們的齊聲“喊話”，令互聯(lián)網(wǎng)金融迅速成為兩會(huì)熱詞,。
“我還是原則上贊成央行負(fù)責(zé)人的有些表態(tài)性發(fā)言,，就是總體來說要適時(shí)創(chuàng)新，再觀察,�,！比珖�(guó)政協(xié)委員、中國(guó)銀行監(jiān)事梅興保昨日對(duì)《第一財(cái)經(jīng)日?qǐng)?bào)》表示,，互聯(lián)網(wǎng)金融首先要分清誰來管，建議由央行牽頭,。
“這不是一句套話,，無論線上還是線下,，只要實(shí)質(zhì)是金融活動(dòng)，就應(yīng)該納入金融監(jiān)管范疇,�,；ヂ�(lián)網(wǎng)金融明顯還是金融行為，它和現(xiàn)有金融法規(guī)的關(guān)系確實(shí)需要厘清,�,！比珖�(guó)政協(xié)委員、工商銀行前行長(zhǎng)楊凱生對(duì)本報(bào)表示,。就在昨日,，楊凱生被銀監(jiān)會(huì)聘請(qǐng)為特邀顧問。
參加兩會(huì)的傳統(tǒng)金融界人士對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融密切關(guān)注的背后,，則是余額寶類理財(cái)產(chǎn)品,、P2P網(wǎng)貸平臺(tái)等多種互聯(lián)網(wǎng)金融形態(tài)近年來的大發(fā)展，這也引發(fā)兩會(huì)提案的聚焦,。全國(guó)政協(xié)委員,、北京銀行董事長(zhǎng)閆冰竹在提案中建議，明確監(jiān)管主體,、從法律法規(guī)層面加大對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的立法力度，加快信用體系建設(shè)等,。
在傳統(tǒng)金融大佬們“喊話”倡議監(jiān)管的同時(shí),，監(jiān)管層與互聯(lián)網(wǎng)金融也開始頻繁回應(yīng)，比如P2P行業(yè)就表達(dá)過“求監(jiān)管”的意愿,。央行副行長(zhǎng)李東榮昨日亦表示,，央行支持互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展，目前針對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融很多部門正在做調(diào)查,，發(fā)揮它的正面作用,，需要規(guī)范發(fā)展。全國(guó)政協(xié)委員,、百度集團(tuán)CEO李彥宏昨日則對(duì)媒體表示,，互聯(lián)網(wǎng)從業(yè)者都不是金融專家，有關(guān)部門應(yīng)該加強(qiáng)監(jiān)管,。
交鋒與爭(zhēng)議
“余額寶就是互聯(lián)網(wǎng)金融的一個(gè)突出現(xiàn)象,，大家也都知道這個(gè)數(shù)額很大，而且牽涉的客戶也很龐大,，所以一定要慎重對(duì)待,。”梅興保稱,。
對(duì)于余額寶,，全國(guó)政協(xié)常委,、銀監(jiān)會(huì)前主席劉明康表示：“余額寶，我不太清楚,。剛剛我問記者,，記者告訴我，有8000萬人（在用）,�,！痹谡劶氨O(jiān)管時(shí)，劉明康反問在場(chǎng)記者,，“你們不覺得現(xiàn)在應(yīng)該加強(qiáng)有效監(jiān)管嗎,？”他還笑稱，“我也還在學(xué)習(xí)中,�,！�
當(dāng)前，各種“寶類”理財(cái)產(chǎn)品規(guī)模迅速成長(zhǎng),，被外界視作對(duì)傳統(tǒng)銀行的一種挑戰(zhàn),。由于其背后的貨幣基金80%~90%的投資標(biāo)的為銀行同業(yè)存款，更是引發(fā)“空轉(zhuǎn)”爭(zhēng)議,。
事實(shí)上,，“寶類”產(chǎn)品一般吸引的是銀行的活期存款用戶，通過貨幣基金再投向銀行同業(yè)存款,。對(duì)銀行而言,，這部分負(fù)債結(jié)構(gòu)的變化，使銀行的負(fù)債成本從此前的活期利率0.35%,，上升到了前一段時(shí)間的6%以上,。
在利率市場(chǎng)化的進(jìn)程中，銀行本已承壓,，如今“寶類”產(chǎn)品進(jìn)一步助推了銀行的負(fù)債成本,。在此背景下，近來就有銀行業(yè)人士建議,，將余額寶等互聯(lián)網(wǎng)金融貨幣基金存放銀行的存款納入一般性存款管理,，不作為同業(yè)存款，并按規(guī)定繳納存款準(zhǔn)備金,。此建議一出,，再加上有媒體評(píng)論員稱余額寶為“吸血鬼”，引發(fā)輿論廣泛關(guān)注,。
業(yè)內(nèi)有觀點(diǎn)認(rèn)為,，對(duì)余額寶類的監(jiān)管，應(yīng)該先厘清風(fēng)險(xiǎn),，根據(jù)其風(fēng)險(xiǎn)來制定監(jiān)管政策,，而不是僅從銀行的角度來考慮問題,。
梅興保則表示，既然是做金融,，應(yīng)該尊重金融業(yè)的發(fā)展規(guī)定,，比如它有一些存款的功能，要有存款準(zhǔn)備金,。
“余額寶的錢,，用來投貨幣基金，貨幣基金存回銀行,，這個(gè)一圈,，錢成本升高了，對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)沒有任何意義�,，F(xiàn)在銀行活期存款利率沒有放開,，管制著，儲(chǔ)戶肯定要尋找比較高的收益,�,！瘪R蔚華昨日表示，若商業(yè)銀行活期存款利率放開,，余額寶的盈利空間會(huì)變小,。
“寶類”理財(cái)產(chǎn)品引發(fā)的交鋒，還體現(xiàn)在各家銀行也在低調(diào)布局自己的“寶類”產(chǎn)品,。如工行僅在浙江分行開展“寶類”理財(cái),，中行對(duì)其“中銀活期寶”產(chǎn)品，也并未做大量公開的宣傳,。
與互聯(lián)網(wǎng)上的“寶類”產(chǎn)品相比，銀行的“低調(diào)”也有不得已的苦衷,。某大行人士對(duì)《第一財(cái)經(jīng)日?qǐng)?bào)》分析稱,，如果大面積做宣傳，意味著會(huì)有大規(guī)�,；钇诖婵羁蛻魧⑥D(zhuǎn)至銀行的“寶類”產(chǎn)品,，提高成本不說，此前可以用于算作存貸比的一部分存款,，也將轉(zhuǎn)為同業(yè)存款,，銀行貸款將面臨收縮。
隨著市場(chǎng)資金面的寬松,，近期“寶類”理財(cái)產(chǎn)品的收益率已經(jīng)開始下降,，不少產(chǎn)品的收益率均跌回“5”時(shí)代。不過,，在行業(yè)人士看來,，“寶類”理財(cái)?shù)氖找媛时３衷?%~4%,，對(duì)大部分投資者而言，仍具有吸引力,。而縱觀銀行理財(cái)產(chǎn)品,，盡管部分產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)并不大，但是投資者5萬元的門檻至今仍未打破,。
“以余額寶為代表的一類互聯(lián)網(wǎng)金融,，與銀行并非對(duì)立關(guān)系�,！比珖�(guó)政協(xié)委員,、銀監(jiān)會(huì)原副主席蔡鍔生日前對(duì)媒體表示，互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)于推動(dòng)利率市場(chǎng)化是有幫助的,。
全國(guó)政協(xié)委員,、平安銀行武漢分行行長(zhǎng)萬安培昨日也對(duì)本報(bào)表示，目前各界在銀行與互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品的關(guān)系上,，強(qiáng)調(diào)了太多的對(duì)立,，銀行應(yīng)該主動(dòng)跟互聯(lián)網(wǎng)公司“交朋友”。
收編與監(jiān)管
“由于監(jiān)管主體,、相關(guān)法律法規(guī)的缺失,，造成部分互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)隨意跨越經(jīng)營(yíng)"邊界"，超出自身風(fēng)險(xiǎn)管控能力生長(zhǎng),，容易滋生蘊(yùn)藏新的金融風(fēng)險(xiǎn),。”閆冰竹在其提案中表示,。
2013年被稱為互聯(lián)網(wǎng)金融元年,，各類互聯(lián)網(wǎng)金融形態(tài)不斷涌現(xiàn)，并呈現(xiàn)出爆發(fā)式的增長(zhǎng),，“跨界”經(jīng)營(yíng)的模式也越來越多,。
“我承認(rèn)會(huì)有風(fēng)險(xiǎn)�,！崩顝┖曜蛉諏�(duì)媒體表示,，互聯(lián)網(wǎng)從業(yè)者都不是金融專家，有關(guān)部門應(yīng)該加強(qiáng)監(jiān)管,。
“互聯(lián)網(wǎng)金融很大的一個(gè)問題就是,，它跨行業(yè)、跨業(yè)態(tài),。證券的,、保險(xiǎn)的、銀行的、非銀行的,，跨度很大,，所以監(jiān)管的難度很大，而且涉及技術(shù)平臺(tái),，涉及現(xiàn)在的通訊業(yè)和信息技術(shù)產(chǎn)業(yè),。”梅興保表示,。
梅興保認(rèn)為,，互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管要先分清誰來管，央行要首先擔(dān)當(dāng)起這個(gè)責(zé)任,。至于怎么管,，首先是央行來牽頭，來規(guī)劃和設(shè)計(jì)出一些制度,。
對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)金融目前重要形態(tài)之一的P2P網(wǎng)貸平臺(tái)的監(jiān)管,，央行此前也提示過行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)紅線：非法集資和非法吸收存款。本報(bào)此前曾報(bào)道稱,，由中國(guó)支付清算協(xié)會(huì)組織并發(fā)起的互聯(lián)網(wǎng)金融專業(yè)委員會(huì)舉行的P2P網(wǎng)絡(luò)借貸企業(yè)座談會(huì)上,，各企業(yè)也針對(duì)行業(yè)監(jiān)管提出了建議。
“在過去的半年多,，我們看到所有的P2P企業(yè)都陷入了"牌照饑渴"的狀態(tài),。”積木盒子聯(lián)合創(chuàng)始人魏偉此前表示,，實(shí)際上,，P2P行業(yè)中大部分企業(yè)都充滿著對(duì)監(jiān)管的渴望，然而在監(jiān)管主體未明確的情況下,，距監(jiān)管政策的落地也還相距甚遠(yuǎn),。
“加強(qiáng)互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管，穩(wěn)定金融市場(chǎng)秩序,，已迫在眉睫,。”閆冰竹建議,，明確監(jiān)管主體,，完善互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管體系,，理順各類互聯(lián)網(wǎng)金融模式的業(yè)務(wù)范圍,，并在此基礎(chǔ)上明確互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管主體、監(jiān)管對(duì)象和監(jiān)管范圍,。
萬安培昨日則對(duì)本報(bào)表示,，由于余額寶等互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品一次性集中了巨額資金，監(jiān)管機(jī)構(gòu)應(yīng)重點(diǎn)關(guān)注，及時(shí)跟進(jìn),，不能“走一步看一步”,。“互聯(lián)網(wǎng)金融應(yīng)該主動(dòng)接受監(jiān)管部門監(jiān)管,，也應(yīng)該積極跟銀行溝通,，心平氣和坐下來，三方共同討論風(fēng)險(xiǎn)和收益,，共同推進(jìn)資金服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì),。”萬安培說,。