民生銀行和麥肯錫日前聯(lián)合發(fā)布《2012中國私人銀行市場》報告預計,，中國未來三年的高凈值人士和超高凈值人士群體的年復合增長率將高達20%,。“到2015年，高凈值人士人數(shù)將達到近200萬,；超高凈值人士人數(shù)將達到13萬,�,！�
資產(chǎn)管理行業(yè)大爆發(fā)的當下,，在高端財富管理領域，本土私人銀行贏下首輪,。
所謂超高凈值人士,，指可投資資產(chǎn)在1億元人民幣或以上的人士；高凈值人士指可投資資產(chǎn)在100萬美元,，即650萬元人民幣或以上的人士,。
若僅按照高凈值人群測算，到2015年,，擁有650萬元人民幣可投資資產(chǎn)的人群達到200萬,，這意味著，僅僅這部分人群的可投資資產(chǎn)規(guī)模就能高達13萬億元,。
對于任何一家財富管理機構而言,，13萬億都是不容忽視的巨大市場。
本土私銀小勝
上述報告稱,，中國高凈值客戶傾向高風險高回報投資產(chǎn)品,。雖然目前的資產(chǎn)配置以不動產(chǎn)和基礎類金融產(chǎn)品為主，但未來期望增加創(chuàng)新產(chǎn)品和海外投資的比重,。
就目前而言,，為高凈值人士服務，市場主要參與者有四類：本土的私人銀行,、外資私人銀行,、證券公司、信托公司,。在分業(yè)經(jīng)營體制下,，這四類機構各有優(yōu)勢,。
信托公司最大特點在于橫跨各類金融市場，擁有高收益的信托產(chǎn)品,，最近兩年信托產(chǎn)品屢屢脫銷,，投資者看重的便是高收益；證券公司則采取開放式架構,，可提供多種第三方產(chǎn)品,。
盡管信托、證券公司在迅速崛起,，但總的來看，高端財富管理市場上,，國內(nèi)私人銀行依然是絕對的主力,。
“眾多市場參與者已經(jīng)進入私人銀行領域，國內(nèi)銀行和領先的外資銀行憑借良好的客戶基礎占有優(yōu)勢,�,！鄙鲜鰣蟾娣Q，國內(nèi)大中型銀行的私人銀行業(yè)務無論成熟程度,、被考慮幾率,、購買率等多個方面，都遠遠高于外資銀行,。
招行財富管理部總監(jiān)陳昆德在接受采訪時也稱,，每一個機構都有它的特性，券商有點的優(yōu)勢,，信托則在一定時期有優(yōu)勢,，但是在整合服務上銀行有優(yōu)勢。
其實除了財富增值之外,，私人銀行豐富的旅游,、醫(yī)療、藝術品鑒賞等非金融服務業(yè)務更讓其他財富管理公司難以望其項背,。
破題同質化
對于銀行在財富管理領域的優(yōu)勢,，交行行長牛錫明概括了三點：渠道、風控以及綜合化,。
與非銀機構不同,，國內(nèi)銀行網(wǎng)點少則數(shù)百家，多則上萬家,；銀行業(yè)更是受最嚴監(jiān)管,，風控能力在金融業(yè)中最強。此外,，更為重要的是,，商業(yè)銀行綜合經(jīng)營試點穩(wěn)步推進,，使得銀行可以通過子公司與母行之間的聯(lián)動，整合集團內(nèi)部各業(yè)務部門的專長,，開發(fā)出創(chuàng)新性的產(chǎn)品,。
但與此同時，本土私人銀行也存在一定的同質化問題,。報告稱,，“雖然中資銀行享有客戶基礎的優(yōu)勢，但目前的產(chǎn)品和服務供應大多趨于同質,，獨特的定位尚未成型,。”
事實上,，目前情況來看,，隨著私人銀行在中國的落地生根，同質化問題正日益好轉,。
例如,，在組織架構上，2007年私人銀行進入中國以后,，商業(yè)銀行普遍將私人銀行置于零售銀行板塊之下,，分享已有客戶的資源。這種架構缺點顯而易見,，私人銀行始終沒有脫離原來零售部門的架構,，人員素質難以提升，長遠看弊大于利,。
“民生銀行私人銀行選擇了事業(yè)部的組織架構,。”民生銀行總裁助理李彬表示,，國內(nèi)的銀行業(yè)中,，民生銀行是第一家將私人銀行置于全行戰(zhàn)略層面考量的銀行。私人銀行部門擁有獨立的事業(yè)部機制,，風控體系,、產(chǎn)品開發(fā)等都是完全獨立的。
再比如產(chǎn)品體系上,，與普遍熱衷自己開發(fā)產(chǎn)品不同,，部分本土私人銀行開始“不求所有但求所在”，樂意做“產(chǎn)品供應商”的角色,。
陳昆德就稱,，如果說私人銀行的產(chǎn)品是金融解決方案的話，信托,、理財,、保險等產(chǎn)品都是金融解決方案的工具,，就像去看中醫(yī)，重要的是藥方組合,，而不是藥方里單一的當歸或者枸杞,。