1980年,，年僅37歲的羅杰斯靠做股票已積累數(shù)千萬美元財富,；1997年，索羅斯利用量子基金攪翻了整個東南亞；11年后,，巴菲特又在別人恐懼時大肆抄底各類公司股票。是的,，他們都是華爾街最負盛名的投資傳奇,，但他們今天都在做一同件事：那就是逆市抄底歐元資產(chǎn)。
羅杰斯欲短線買入歐元
很多人都說2012年將是美元之年,，因為美國經(jīng)濟增長相對強勢,，同時資金正不斷地回流美元資產(chǎn)以避險。做多歐元,？這簡直太愚蠢了,。
但吉姆·羅杰斯并不這么認為。周二,，他公開表示,，歐元和瑞士法郎在2012年將處于買入時機。盡管過去的幾周里他也曾經(jīng)拋售過一些歐元,，但在最近,，他又開始重新考慮再次購買更多的這種貨幣。據(jù)羅杰斯解釋,，做多歐元有兩個理由,。首先，美元現(xiàn)在有很大泡沫,，兩年前才是最佳買入良機,。其次，有太多人看空歐元,，同時歐元對美元空頭倉位過多了,。
事實上，羅杰斯的多頭策略與市場悲觀預期截然相反,。據(jù)了解,，歐元從去年11月以來累計跌幅達10%，而歐元空頭力量從去年年末就一直徘徊在17個月以來的歷史高位,。在2011年最后一周,，投機者將歐元空頭推向頂峰。國際歐元凈空頭達到200億美元,，歐元凈空頭合約為12.79萬份,，之前一周是11.37萬份。相比之下,，大量外匯投機者更看好美元,。據(jù)CFTC上周五公布的數(shù)據(jù),，去年年末做多美元的凈倉位升至204億美元，為2010年6月以來最高,，而之前一周為176億美元,。
顯然，市場對歐元情緒已達到“冰點”,。在這種形勢下押注歐元,，風險極大。值得一提的是,，就在去年12月,，羅杰斯還警告稱歐元活不過下一個10年。同時,，他還指出因全球經(jīng)濟未能好轉(zhuǎn),，他正在全球各地出售股票，包括美國科技股,、新興市場和歐洲股票,。但這本身就比較矛盾，因為一旦股票大幅走低,，同是風險資產(chǎn)的歐元也會收到牽連,。那么羅杰斯明知如此，為何還要冒險加碼歐元,？
《每日經(jīng)濟新聞》記者留意到一個微妙但又重要的細節(jié),。早在去年9月羅杰斯就曾多次指出，希臘違約不是一件壞事,。希臘破產(chǎn)退出歐元區(qū)之后,，歐元雖然會在短期走低，但就長期而言仍是強勁,、穩(wěn)健的主要貨幣,，有較大的升值空間。希臘破產(chǎn)將給期盼歐元升值的投資者提供一個絕佳的買入機會,。羅杰斯自己就承認，如果希臘違約他就會在低位大量買入歐元,。有意思的是,，目前希臘債務減記談判出現(xiàn)崩潰跡象，正印證了他此前預期的希臘破產(chǎn)情形,。
對此,，招商銀行金融市場部分析師劉東亮向《每日經(jīng)濟新聞》記者表示，歐洲通過修修補補已經(jīng)無法在2012年一季度滿足市場期望,，而希臘退出歐元區(qū)將會帶來一定的匯率波動,。劉東亮指出，歐元匯率很有可能在投資者規(guī)避風險的情況下先走弱，在希臘退出后再大幅走強,。
索羅斯與巴菲特提前埋伏
與羅杰斯有異曲同工之妙的是,，華爾街的另外兩大巨頭索羅斯和巴菲特，在2011年就已提前布局于歐洲國債市場和股票市場,。
首先,，在曼氏全球于去年10月底倒閉后，索羅斯就通過家族基金購買了其持有的約20億美元的歐洲主權債券,。據(jù)悉,，索羅斯等少數(shù)對沖基金是以89美分的折價，從曼氏全球手中獲取其中一批意大利國債,，但當時國債市場價格為94美分,。換句話說，索羅斯押注的是意大利國債不會違約,。據(jù)了解,，截至去年12月中旬，這批意大利國債已為索羅斯創(chuàng)造大約1.3億美元盈利,。
至少從目前來看,，押注國債收益率走低還算靠譜。昨日,，葡萄牙,、英國和德國國債拍賣表現(xiàn)良好。其中,，葡萄牙發(fā)售的10億歐元3月期國債投標比率為2.4,，國債收益率下降53個基點；英國發(fā)售的37.5億英鎊5年期國債認購倍數(shù)2.02,；而德國發(fā)售的40.57億歐元10年期國債投標比率為1.3,，國債收益率下降5個基點。由于葡萄牙和意大利同屬“歐豬五國”,，葡萄牙國債收益率走低有可能會使市場對意大利國債更加樂觀,，進一步推低其收益率。
與羅杰斯,、索羅斯不同,，巴菲特更情愿在股票市場上抄底。去年8月,，巴菲特曾斥資約1.2億英鎊增持英國零售巨頭TESCO股票,，增持比例為總股份的0.43%。他還在近期表示,，如果該公司股價再低些,，他還愿意購買更多,。據(jù)統(tǒng)計，從去年8月至今,，TESCO的股價已累計上漲2.5%,。
