中國(guó)銀監(jiān)會(huì)昨日發(fā)布《商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品銷售管理辦法（征求意見稿）》,，以強(qiáng)化對(duì)商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品銷售環(huán)節(jié)的規(guī)范,。《管理辦法》的基本思路是要求商業(yè)銀行做好風(fēng)險(xiǎn)提示和信息披露,，真正做到“賣者有責(zé)”,，并在此基礎(chǔ)上實(shí)現(xiàn)“買者自負(fù)”，最終實(shí)現(xiàn)“將適合的產(chǎn)品賣給適合的客戶”,，實(shí)現(xiàn)合規(guī)銷售,，充分保護(hù)客戶的合法權(quán)益,。
統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，截至今年一季度末,，我國(guó)銀行理財(cái)產(chǎn)品余額已達(dá)1.9萬(wàn)億元,，占銀行業(yè)總資產(chǎn)的比例為2%。銀監(jiān)會(huì)有關(guān)負(fù)責(zé)人表示,，銀行理財(cái)產(chǎn)品已經(jīng)成為居民的重要投資工具,，僅15家主要銀行2010年發(fā)行的理財(cái)產(chǎn)品，就為投資者創(chuàng)造了560億元的財(cái)產(chǎn)性收入,。但近幾年來(lái),，商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)也暴露出發(fā)展中存在的問題和薄弱環(huán)節(jié)，甚至出現(xiàn)誤導(dǎo)銷售和錯(cuò)誤銷售,，使客戶合法權(quán)益和銀行聲譽(yù)受到損害,。
為充分保護(hù)客戶的合法權(quán)益，《管理辦法》從三個(gè)方面做出明確規(guī)定：一是要求商業(yè)銀行必須在理財(cái)產(chǎn)品銷售文件中制作專頁(yè)風(fēng)險(xiǎn)揭示書,，內(nèi)容至少應(yīng)包括風(fēng)險(xiǎn)提示語(yǔ)句,、產(chǎn)品類型、產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)及適合購(gòu)買的客戶評(píng)級(jí),、示例說明最不利投資情形和結(jié)果,、客戶風(fēng)險(xiǎn)承受能力評(píng)級(jí)、風(fēng)險(xiǎn)確認(rèn)語(yǔ)句抄錄等,。
二是要求商業(yè)銀行必須在理財(cái)產(chǎn)品銷售文件中制作專頁(yè)客戶權(quán)益須知,，內(nèi)容至少應(yīng)包括辦理理財(cái)產(chǎn)品的業(yè)務(wù)流程、客戶風(fēng)險(xiǎn)承受能力評(píng)估流程,、商業(yè)銀行進(jìn)行信息披露的方式,、渠道和頻率等內(nèi)容。
三是要求商業(yè)銀行按規(guī)定對(duì)理財(cái)產(chǎn)品進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí),，對(duì)客戶進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)承受能力評(píng)估,，按照風(fēng)險(xiǎn)匹配原則，將適合的產(chǎn)品賣給適合的客戶,。
關(guān)于“風(fēng)險(xiǎn)匹配”原則,，銀監(jiān)會(huì)有關(guān)負(fù)責(zé)人解釋稱，一是從保護(hù)客戶合法權(quán)益角度,，要求商業(yè)銀行按照風(fēng)險(xiǎn)匹配原則審慎盡責(zé)開展理財(cái)產(chǎn)品銷售,，客戶只能購(gòu)買風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)等于或低于其自身風(fēng)險(xiǎn)承受能力評(píng)級(jí)的理財(cái)產(chǎn)品。二是為防止誤導(dǎo)銷售和錯(cuò)誤銷售,，商業(yè)銀行應(yīng)對(duì)理財(cái)產(chǎn)品進(jìn)行評(píng)級(jí),，對(duì)客戶風(fēng)險(xiǎn)承受能力進(jìn)行評(píng)級(jí)，按照風(fēng)險(xiǎn)匹配原則,，做到“將適合的產(chǎn)品賣給適合的客戶”,。
在信息披露方面,，《管理辦法》明確要求，銀行理財(cái)產(chǎn)品銷售文件應(yīng)當(dāng)載明投資范圍,、投資資產(chǎn)種類和各投資資產(chǎn)種類的投資比例,，并確保在理財(cái)產(chǎn)品存續(xù)期間按照銷售文件約定比例合理浮動(dòng)。市場(chǎng)發(fā)生重大變化導(dǎo)致投資比例暫時(shí)超出浮動(dòng)區(qū)間且可能對(duì)客戶預(yù)期收益產(chǎn)生重大影響的,，應(yīng)當(dāng)及時(shí)向客戶進(jìn)行信息披露,。商業(yè)銀行根據(jù)市場(chǎng)情況調(diào)整投資范圍、投資品種或投資比例,，應(yīng)當(dāng)按照有關(guān)規(guī)定進(jìn)行信息披露后方可調(diào)整,；客戶不接受的，應(yīng)當(dāng)允許客戶按照銷售文件的約定提前贖回理財(cái)產(chǎn)品,。