在欲借殼金豐投資消息傳出后，綠地集團(tuán)首次明確整體上市的時(shí)間表：五年內(nèi)將完成公司整體股份制改造上市工作,。日前,，綠地拋出百億元募資計(jì)劃，擬增資21億股,，且將增資對(duì)象鎖定于非國(guó)有資本,。據(jù)上證報(bào)獨(dú)家了解，鼎暉等國(guó)內(nèi)PE巨頭有意入股綠地,。
在十八屆三中全會(huì)對(duì)國(guó)資改革定調(diào)之后,，上海國(guó)資地產(chǎn)旗艦綠地集團(tuán)拋出百億元募資計(jì)劃，且將增資對(duì)象鎖定于非國(guó)有資本,。
日前,，綠地集團(tuán)增資擴(kuò)股項(xiàng)目在上海聯(lián)合產(chǎn)權(quán)交易所正式掛牌，公司本次擬增資21億股,，募資規(guī)模將不低于118.02億元,。
值得注意的是，綠地明確表示意向投資方須為非公資本,。增資完成后,，綠地集團(tuán)國(guó)有持股比重將降至50%以下，這與十八屆三中全會(huì)提出的鼓勵(lì)公私合營(yíng)的國(guó)資改革方向一脈相承,。另據(jù)上證報(bào)獨(dú)家了解,，鼎暉等國(guó)內(nèi)PE巨頭有意入股綠地。
此外,，綠地集團(tuán)還明確承諾,，五年內(nèi)將完成公司整體股份制改造上市工作,。這也是綠地欲借殼金豐投資消息傳出后，綠地首次明確整體上市的時(shí)間表,。
借國(guó)資改革東風(fēng)引戰(zhàn)投
綠地集團(tuán)方面11月26日表示,，此次擬增資擴(kuò)股、引入戰(zhàn)略投資者,，是貫徹中央國(guó)企改革方向,、十八屆三中全會(huì)精神和上海國(guó)企改革總體步驟的積極舉措，也將有利于企業(yè)進(jìn)一步完善混合所有制,，實(shí)現(xiàn)綠地集團(tuán)更加市場(chǎng)化,、公眾化和國(guó)際化。
根據(jù)十八屆三中全會(huì)精神,，未來國(guó)資改革的重要方向之一是積極發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì),，以國(guó)有資本、集體資本,、非公有資本等交叉持股,、相互融合為鮮明特征。
資料顯示,，綠地集團(tuán)目前最大股東是職工持股會(huì),，持有36.43%股權(quán)。除此,，上海市城市建設(shè)投資開發(fā)總公司和上海地產(chǎn)（集團(tuán)）有限公司分別持有26.00%和25.03%股份,，國(guó)有股占比超過50%。另外,，上海中星（集團(tuán)）有限公司持股9.65%,，天宸股份持股2.89%。
據(jù)掛牌公告,，公司本次擬增資21億股（對(duì)應(yīng)股權(quán)為20.2468%）,，公司總股本將由原來的82.72億股增至103.72億股。本次增資收官后,，國(guó)資持股比例將下降至50%以下,。
根據(jù)公告，本次增資意向投資人必須是依法設(shè)立并有效存續(xù)的境內(nèi)內(nèi)資企業(yè)法人或境內(nèi)內(nèi)資合伙制企業(yè),。企業(yè)法人投資人的出資人或?qū)嶋H控制人,，應(yīng)為非國(guó)有絕對(duì)控股企業(yè)或自然人（民間資本）。
另外,，接盤方注冊(cè)資金不少于10億元,，凈資產(chǎn)不少于10億元，投資人或其控股股東或?qū)嶋H控制人2010年至2012年連續(xù)三年盈利,。如果是合伙制企業(yè)投資人,，也須為境內(nèi)注冊(cè)的人民幣基金,，基金管理人和投資人均為內(nèi)資，且基金管理人為非國(guó)有絕對(duì)控股,，同時(shí)基金總規(guī)模在40億元人民幣以上,。單一投資人最低認(rèn)購(gòu)數(shù)量不少于1億股，最高認(rèn)購(gòu)數(shù)量不超過10.372億股,。
綠地方面也許下承諾,，五年內(nèi)完成公司整體股份制改造上市工作，“讓投資者有更好的退出渠道,。”
對(duì)于意向受讓方,，有消息人士向上證報(bào)透露,，國(guó)內(nèi)頂級(jí)PE有望參與綠地此次增資擴(kuò)股。就此,，記者向弘毅和鼎暉等幾家PE求證,，前者曾在幾個(gè)月前出資18億戰(zhàn)略入股上海城投控股。對(duì)于參與綠地增資一事,，弘毅方面表示未聽說此事,；PE教父吳尚志掌舵的鼎暉投資，卻態(tài)度曖昧地表示“不予置評(píng)”,。
資料顯示,，鼎暉投資成立于2002年，目前管理基金規(guī)模超過70億美元,，除了私募股權(quán)基金外,，還持有地產(chǎn)投資基金，被業(yè)內(nèi)視為最能把握地產(chǎn)價(jià)值的基金之一,。
值得一提的是,，綠地集團(tuán)引入民營(yíng)資本，是上海國(guó)資改革,，尤其是上海地產(chǎn)業(yè)國(guó)資改革的重要一環(huán),。上證報(bào)此前曾報(bào)道，新一輪上海國(guó)資改革方案將于12月初公布,。未來上海國(guó)資將按照競(jìng)爭(zhēng)類,、功能類及公共服務(wù)類企業(yè)分類監(jiān)管。其中對(duì)于競(jìng)爭(zhēng)類企業(yè),，將以市場(chǎng)為導(dǎo)向,，以企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益最大化為主要目標(biāo)，努力成為國(guó)際國(guó)內(nèi)同行業(yè)中最具活力和影響力的企業(yè),。國(guó)內(nèi)龍頭房企綠地集團(tuán),，無疑是上海國(guó)資競(jìng)爭(zhēng)類企業(yè)的代表,。
3000億綠地借船出海
對(duì)綠地集團(tuán)來說，2013年可謂資本運(yùn)作元年,。4月,，綠地入主香港上市公司盛高置地，成為其第一大股東,。綠地當(dāng)時(shí)的想法是,，將旗下海外酒店資產(chǎn)注入綠地香港，房地產(chǎn)業(yè)務(wù)在A股尋機(jī)整體上市,。短短三個(gè)月后,，同為上海國(guó)資體系成員的金豐投資停牌，重組方就是綠地集團(tuán),，且該借殼方案直接由上海市國(guó)資委主導(dǎo),。
本月，綠地集團(tuán)董事長(zhǎng)兼總裁張玉良對(duì)外透露,，公司借殼金豐投資的計(jì)劃已完成現(xiàn)場(chǎng)審計(jì)工作,，正進(jìn)入最后申報(bào)階段，并會(huì)在今年內(nèi)完成,，不過正式時(shí)間需視政府審核速度而定,。
“當(dāng)時(shí)我們想的還是地產(chǎn)股再融資開閘的概念，直到三中全會(huì)召開后,，綠地這場(chǎng)資本大戲才清晰浮現(xiàn)出來,。可以判斷,，早在綠地借殼方案醞釀之時(shí),，其對(duì)鼓勵(lì)民間資本與國(guó)資混合經(jīng)營(yíng)的國(guó)資改革方向，應(yīng)該已有一定了解,�,！币晃唤咏G地的房地產(chǎn)界人士稱。
外界關(guān)注的另一話題是,，綠地集團(tuán)究竟有多大,？根據(jù)掛牌信息，截至今年9月,，綠地集團(tuán)資產(chǎn)總計(jì)3088.8億元,，凈資產(chǎn)逾470億元。而據(jù)評(píng)估,，截至今年6月,，綠地集團(tuán)賬面凈資產(chǎn)103.54億元，評(píng)估價(jià)值464.27億元，增值率約3.5倍,。這意味著,，對(duì)天宸股份等綠地股東而言，其所持股權(quán)的價(jià)值大幅上揚(yáng),。
掛牌信息同時(shí)顯露出綠地的資產(chǎn)成色,。資料顯示，2012年,，綠地集團(tuán)總資產(chǎn)2387億元,，當(dāng)年?duì)I收達(dá)1985億元之巨，實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)67億元,。2011年,，公司總資產(chǎn)1877億元，當(dāng)年實(shí)現(xiàn)營(yíng)收1478億元,，凈利潤(rùn)62億元,。
公開資料顯示，2012
年,，綠地以1078億元的總銷售金額位列中國(guó)房地產(chǎn)企業(yè)銷售排行榜第二位，僅次于萬科,；今年上半年,，綠地又以653億元的總銷售金額再次穩(wěn)坐榜眼之位。
綠地在海外的擴(kuò)張步伐也令人吃驚,。今年以來,，綠地已敲定了至少6筆海外地產(chǎn)投資，跨越四大洲,，投資總規(guī)模近百億美元,。
“最近兩年，綠地集團(tuán)在全國(guó)樓市高調(diào)拿地開發(fā),，風(fēng)頭一時(shí)無出其右,。當(dāng)時(shí)我們還看不懂綠地背后是怎樣的資本信心。現(xiàn)在看來,，綠地集團(tuán)整體上市的大戲,，導(dǎo)的實(shí)在漂亮�,！鄙虾Ｄ撤康禺a(chǎn)資深人士稱,。（郭成林對(duì)此文亦有貢獻(xiàn)）