2月20日晚間,，東電B公布了其B股轉(zhuǎn)A股的方案,，即《浙江浙能電力股份有限公司換股吸收合并浙江東南發(fā)電股份有限公司預案》(以下簡稱《預案》),，開辟了純B股公司轉(zhuǎn)為A股的先河,。
按照《預案》，東電B的控股股東浙能電力擬以換股吸收合并方式合并東南發(fā)電(即東電B股),，實現(xiàn)浙能電力A股在上交所上市,，浙能電力本次發(fā)行的A股全部用于換股吸收合并東南發(fā)電。本次換股吸收合并不構(gòu)成借殼上市,，亦不安排配套融資,。
本次換股吸收合并前，浙能電力合計持有東南發(fā)電39.80%的股份，為東南發(fā)電的控股股東,。浙能電力向東南發(fā)電除浙能電力以外的全體股東發(fā)行A股用以交換該等股東持有的東南發(fā)電股份,，以實現(xiàn)換股吸收合并東南發(fā)電。換股實施時換股股東的東南發(fā)電股份將按照換股比例強制轉(zhuǎn)換為浙能電力本次發(fā)行的A股股份,。浙能電力持有的東南發(fā)電股份不參與本次換股,，也不行使現(xiàn)金選擇權(quán)，并將于本次吸收合并后予以注銷,。本次合并完成以后,，東南發(fā)電將退市并被注銷法人資格。
浙能電力預計發(fā)行價格區(qū)間為5.71元/股至6.63元/股,。東南發(fā)電換股價格為0.779美元/股,，系在定價基準日前二十個交易日的均價0.552美元/股基礎(chǔ)上溢價41.12%確定，折合人民幣4.90元/股,。本次換股吸收合并將向東南發(fā)電除浙能電力以外的全體股東提供現(xiàn)金選擇權(quán),，由浙能集團和中金公司擔任現(xiàn)金選擇權(quán)提供方。