民營(yíng)銀行試點(diǎn)不會(huì)改變目前銀行業(yè)的格局,，民營(yíng)銀行要想獲得發(fā)展,，必須在信用及風(fēng)險(xiǎn)方面受到嚴(yán)厲監(jiān)管，同時(shí)獲得公平的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)地位,。
7月25日下午,，銀監(jiān)會(huì)正式對(duì)外披露,，已批準(zhǔn)三家民營(yíng)銀行的籌建申請(qǐng),，這三家銀行分別是深圳前海微眾銀行,、溫州民商銀行以及天津金城銀行。
金融機(jī)構(gòu)市場(chǎng)化發(fā)展的前提,，是在統(tǒng)一而公平、符合行業(yè)特色的游戲規(guī)則下競(jìng)爭(zhēng),，若想成功,，前提是不能重蹈覆轍，陷入龐氏騙局,。
信用不彰的市場(chǎng)一旦失控,，風(fēng)險(xiǎn)如野火蔓延。上世紀(jì)末民資試點(diǎn)一度控股某些城商行,、農(nóng)信社,，民資控股的民營(yíng)金融機(jī)構(gòu)陷入龐氏魔咒，風(fēng)控失靈,，大股東關(guān)聯(lián)貸款,，儲(chǔ)戶擠兌。銀行成為民資大股東毫無顧忌的抽血機(jī),。所謂允許民資控股銀行,，從本質(zhì)上來說，監(jiān)管不力甚至貪腐橫行,，卻允許民資吸儲(chǔ)開辦民營(yíng)銀行,，無異于提升龐氏騙局的致命誘惑力。銀行業(yè)的龐氏騙局比股市,、擔(dān)保,、P2P的龐氏騙局更致命，中國(guó)金融業(yè)的最大血管遭遇信用危機(jī)，最終只能由央行出面收拾殘局,。自1996年民生銀行成為國(guó)家批準(zhǔn)設(shè)立的首家民營(yíng)銀行后,，民營(yíng)銀行市場(chǎng)準(zhǔn)入陷入事實(shí)關(guān)閉的狀態(tài)。
監(jiān)管不到位,、游戲規(guī)則不公平的市場(chǎng),，是偽市場(chǎng)。民營(yíng)銀行既不能如上世紀(jì)末的民營(yíng)銀行一樣,，向關(guān)聯(lián)公司輸送資金;也不能像一些P2P公司一樣,，初衷就是為了卷款跑路。中國(guó)金融機(jī)構(gòu)需要嚴(yán)格避免道德風(fēng)險(xiǎn),，堅(jiān)決避免任何形式的關(guān)聯(lián)貸款,、利益輸送。現(xiàn)在,，民營(yíng)銀行閘門再次打開,，民營(yíng)銀行既可以成為財(cái)富的創(chuàng)造者，也可以在騙局中成為財(cái)富的毀滅者,。
限制關(guān)聯(lián)貸款條例不夠嚴(yán)厲,。7月25日，銀監(jiān)會(huì)表示正在研究起草民營(yíng)銀行監(jiān)管指引,，比如鼓勵(lì)股東自愿放棄關(guān)聯(lián)貸款等,，自愿而非強(qiáng)制，等于為關(guān)聯(lián)貸款開了一道邊門,。參與三家民營(yíng)銀行試點(diǎn)的大股東,，基本上都是多元化運(yùn)作的實(shí)體企業(yè)，有多年股權(quán)投資經(jīng)驗(yàn),。這些多元化,、早早涉足金融的公司，對(duì)市場(chǎng)潛規(guī)則想必有自己的切實(shí)心得,。
表面看來,，監(jiān)管層對(duì)民營(yíng)銀行大股東有嚴(yán)格的財(cái)務(wù)指標(biāo)要求，實(shí)力不強(qiáng),、主業(yè)不突出,、現(xiàn)金流受周期影響較大的企業(yè)，被排除在外,�,！对圏c(diǎn)民營(yíng)銀行監(jiān)督管理辦法
(討論稿)》規(guī)定：民營(yíng)銀行需一次性拿出不低于5億元不高于10億元人民幣作為注冊(cè)資本，設(shè)立后視發(fā)展情況逐步增資,。核心主業(yè)不突出且其經(jīng)營(yíng)行業(yè)過多,，資產(chǎn)負(fù)債率,、財(cái)務(wù)杠桿率高于行業(yè)平均水平，以及現(xiàn)金流波動(dòng)受經(jīng)濟(jì)景氣影響較大的企業(yè),，可能被排除在發(fā)起人之外,。
對(duì)大股東有財(cái)務(wù)要求，恰恰在最重要的信用史,、融資史,、實(shí)業(yè)史等方面，缺乏硬性約束力,，這是金融業(yè)大忌,。目前的民營(yíng)銀行受到不公平待遇，比如市場(chǎng)范圍受到嚴(yán)格限制,，深圳前海微眾銀行將辦成以重點(diǎn)服務(wù)個(gè)人消費(fèi)者和小微企業(yè)為特色的銀行,，溫州民商銀行定位在主要為溫州區(qū)域的小微企業(yè)、個(gè)體工商戶和小區(qū)居民,、縣域三農(nóng)提供普惠金融服務(wù),，天津金城銀行將重點(diǎn)發(fā)展天津地區(qū)的對(duì)公業(yè)務(wù)。
很難理解,，為什么金城銀行就要發(fā)展對(duì)公業(yè)務(wù),，為什么要設(shè)定這樣的市場(chǎng)限制，以及為什么試圖讓民營(yíng)銀行家承擔(dān)隱性的無限連帶責(zé)任,。
必須強(qiáng)調(diào),，民營(yíng)銀行關(guān)聯(lián)貸款等弊端，國(guó)有銀行同樣存在,，尤其是某些虛胖的地方銀行,，一會(huì)兒向新能源行業(yè)貸款,，一會(huì)兒為新城區(qū)改造助力,，這些行業(yè)如雪山崩塌銀行壞賬急劇上升。為了解決危機(jī),，地方銀行亟須補(bǔ)充資本金,，大股東注資或者上市成為必然之選。這些地方銀行風(fēng)險(xiǎn)發(fā)展到極致,，或重蹈海南發(fā)展銀行的悲劇,。
民營(yíng)銀行再開閘，是中國(guó)金融業(yè)的一大進(jìn)步,，但在開閘的過程中,，卻顯示出諸多弊端。規(guī)范的市場(chǎng)化,，規(guī)則公平,，執(zhí)行嚴(yán)厲,，市場(chǎng)主體一視同仁。
