昨日，國務(wù)院常務(wù)會議通過《中華人民共和國商業(yè)銀行法修正案(草案)》,。草案借鑒國際經(jīng)驗,，刪除了貸款余額與存款余額比例不得超過75%的規(guī)定，將存貸比由法定監(jiān)管指標(biāo)轉(zhuǎn)為流動性監(jiān)測指標(biāo),。這宣告“存貸比”作為銀行信貸投放額度監(jiān)管工具的20年歷史即將終結(jié),。
業(yè)內(nèi)分析認(rèn)為，這將直接增強我國銀行業(yè)金融機構(gòu)的信貸投放能力,，釋放一定的信貸空間,，進(jìn)而降低企業(yè)融資成本，促進(jìn)我國經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定發(fā)展,。
再也不用“沖時點”了
“終于要松一口氣啦,，估計以后不用逢季末、年末就著急忙慌,，到處求同學(xué)求親友拉存款了,�,！笨吹饺∠尜J比強制限制的消息，某股份制銀行員工李君(化名)如釋重負(fù),。
“張總,，幫忙沖個數(shù)唄，對公對私存款都要,，朋友一場,，幫個忙呀�,！薄氨淼馨�,，你不是有個好哥們兒辦企業(yè)的嗎，讓他往我們這兒存點錢吧,，下月1號上午馬上轉(zhuǎn)走都行,。”過去,，由于懸在頭上的存貸比考核任務(wù),，每到季末、年中和年末,，李君都會打上幾十個這樣的電話,，這被業(yè)內(nèi)稱為“沖時點”。
去年9月,，銀監(jiān)會出臺政策,，規(guī)定銀行不得設(shè)立時點性存款規(guī)模考評指標(biāo),。然而，由于存貸比考核仍未取消,，銀行的隱性“緊箍咒”依舊沒有解除。
“如果存款基數(shù)不夠大,，銀行貸款額度也會相應(yīng)減少，所以臨近季末,、年末，一些銀行不得不高息攬儲或者攤派攬儲任務(wù),。”一位銀行業(yè)內(nèi)人士表示。
“眼下存貸比的存在,，已經(jīng)成了利率市場化的阻礙,。” 興業(yè)銀行首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家魯政委說,。“存貸比是銀行業(yè)面臨的重大行政性約束,。”
國金證券銀行業(yè)首席分析師馬鯤鵬也提出,。在多位業(yè)內(nèi)專家看來，廢除存貸比強制限制恰逢其時,，銀行員工和銀行所背負(fù)的存貸比壓力,，是時候放下了。
預(yù)計可釋放萬億級信貸資金
存貸比,，也稱“貸存比”，是指貸款余額與存款余額的比例不得超過75%,。最早在1994年中國人民銀行對部分股份制銀行推行資產(chǎn)負(fù)債比例管理試點時提出,，其原意是為抑制信貸盲目擴(kuò)張和保持銀行的流動性水平。1995年，該指標(biāo)作為商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債比例管理的四大指標(biāo)之一寫入了《中華人民共和國商業(yè)銀行法》,。此后，存貸比不得超過75%便被作為監(jiān)管指標(biāo),，由銀監(jiān)會負(fù)責(zé)執(zhí)行，一直至今,。
多位經(jīng)濟(jì)學(xué)家分析認(rèn)為,，在經(jīng)濟(jì)下行之際，保留存貸比的必要性下降,，部分金融機構(gòu)存貸比放開，可以通過寬信貸助力穩(wěn)增長,、對沖經(jīng)濟(jì)下行壓力。民生證券研究院執(zhí)行院長管清友就提出,，一方面，存貸比監(jiān)管對金融機構(gòu)規(guī)模合理的信貸投放構(gòu)成極大的挑戰(zhàn),，不利于降低實體經(jīng)濟(jì)融資成本;
另一方面，存貸比考核制造了非標(biāo)等影子銀行業(yè)務(wù),，放大了金融風(fēng)險，導(dǎo)致資金利率季末沖高,。
一位業(yè)內(nèi)分析人士分析稱,，如果存貸比不再作為監(jiān)管考核指標(biāo)，那么預(yù)計至少可以釋放數(shù)萬億元信貸資金,。
不過,，由于存貸比指標(biāo)計算復(fù)雜，每家商業(yè)銀行的情況不同,，因此,，很難具體預(yù)估到底能釋放多少資金。
小微企業(yè)和消費者將受惠
數(shù)據(jù)顯示,，今年一季度末中國銀行業(yè)金融機構(gòu)存貸比為65.67%，遠(yuǎn)低于此前銀監(jiān)會規(guī)定的存貸比“紅線”75%,。但事實上，有不少城商行以及部分全國性股份制商業(yè)銀行的存貸比已經(jīng)接近甚至超過了75%這一監(jiān)管水平,。
“根據(jù)我們的統(tǒng)計，上市銀行中有10家銀行的存貸比超過70%,，招商銀行、中信銀行,、民生銀行和北京銀行的存貸比更是短期突破75%�,！比�360金融搜索平臺創(chuàng)始人葉大清說。
在他看來,，取消存貸比限制,，對于吸儲能力相對大型銀行要弱的中小銀行會是更明顯的利好,。由于這些中小銀行的貸款業(yè)務(wù)中，涉及小微信貸,、消費信貸的比率高于大銀行，相對應(yīng),，小微企業(yè)貸款、消費貸款額度也將隨著存貸比限制取消得到一定釋放,，小微企業(yè)和消費者將受惠。
取消存貸比限制,，貸款是否會無序增加、涌入那些并不缺錢的領(lǐng)域呢?中央財經(jīng)大學(xué)中國銀行業(yè)研究中心主任郭田勇認(rèn)為,，取消存貸比，并不意味著銀行的流動性不受約束,。而是存貸比將不作為硬性的法定監(jiān)管指標(biāo)，而有望下降為較為親和的監(jiān)測指標(biāo),。“硬性指標(biāo)沒有了,，但監(jiān)管部門可以根據(jù)銀行發(fā)展的實際情況進(jìn)行流動性監(jiān)控，為銀行量身定制自己的考核體系,。”郭田勇說,。
