正在全力沖刺上市的華西證券股份有限公司(以下簡稱“華西證券”)的資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)遭遇滑鐵盧,，其發(fā)行的數(shù)款資產(chǎn)管理產(chǎn)品違規(guī)投向其關(guān)聯(lián)方四川省川威集團有限公司(以下簡稱“川威集團”)及其關(guān)聯(lián)企業(yè),，現(xiàn)在川威集團瀕臨破產(chǎn),，華西證券的潛在損失可能高達(dá)9億元,，其上市夢面臨泡湯,。
多款資管產(chǎn)品流向川威集團
資產(chǎn)管理報告顯示,，華西證券多款資管產(chǎn)品資金流向中鐵信托發(fā)行的信托產(chǎn)品,，《經(jīng)濟參考報》記者調(diào)查發(fā)現(xiàn),，華西證券的上述資金借道中鐵信托流向川威集團及其相關(guān)企業(yè),。
“華西證券的多款資管產(chǎn)品以及其自有資金通過中鐵信托的資金池項目或單一信托計劃流入川威集團及其相關(guān)企業(yè),，總金額高達(dá)9億元�,！比A西證券一名內(nèi)部人士向《經(jīng)濟參考報》記者透露,。
記者查閱華西證券公開資料，發(fā)現(xiàn)華西證券確實有多款資管產(chǎn)品流向中鐵信托的信托產(chǎn)品,。
《華西證券紅利來四號限額特定集合資產(chǎn)管理計劃2014年二季度資產(chǎn)管理報告》顯示：截至2014年6月30日,，該產(chǎn)品資金有1.5億元投向“中鐵信托·財富管理3號信托計劃”。
《華西證券紅利來六號限額特定集合資產(chǎn)管理計劃2014年二季度資產(chǎn)管理報告》顯示：截至2014年6月30日,，該集合計劃資產(chǎn)持有“中鐵信托·睿智1317期信托計劃”受益權(quán)市值5000萬元,。
《華西證券珈祥1號集合資產(chǎn)管理計劃2014年第二季度資產(chǎn)管理報告》顯示，截至2014年6月30日,，該集合計劃持有“中鐵信托·睿智1317期集合資金信托計劃”受益權(quán)市值5000萬元,；持有“中鐵信托·睿智1459期集合資金信托計劃”受益權(quán)市值6850萬元，合計1.185億元,。在8月18日,，集合計劃清算,，該計劃將持有“中鐵信托·睿智1459期集合資金信托計劃”受益權(quán)市值6850萬元，轉(zhuǎn)讓給華西銀峰投資有限責(zé)任公司(銀峰投資),。銀峰投資為華西證券全資子公司,，注冊資金為10億元，為華西證券從事另類投資業(yè)務(wù)的子公司,。
《華西證券珈祥2號集合資產(chǎn)管理計劃2014年第二季度資產(chǎn)管理報告》顯示,，截至2014年6月30日，該集合計劃持有“中鐵信托·睿智1335期信托計劃”受益權(quán)市值4210萬元,；持有“中鐵信托·睿智1335期(2)信托計劃”市值6900萬元,，持有“中鐵信托·睿智1459期信托計劃”市值570萬元，合計1.168億元,。
《華西證券珈祥5號集合資產(chǎn)管理計劃2014年第二季度資產(chǎn)管理報告》顯示,，截至2014年6月30日，該集合計劃持有“中鐵信托·睿智1458期集合資金信托計劃(1)”受益權(quán)市值7000萬元,；持有“中鐵信托·睿智1458期集合資金信托計劃(2)”受益權(quán)市值5000萬元,；持有“中鐵信托·睿智1458期集合資金信托計劃(3)”受益權(quán)市值6000萬元；持有“中鐵信托·睿智1459期集合資金信托計劃(1)”受益權(quán)市值4000萬元,；持有“中鐵信托·睿智1459期集合資金信托計劃(2)”受益權(quán)市值6580萬元,；持有“中鐵信托·睿智1460期集合資金信托計劃”受益權(quán)市值1750萬元，合計3.033億元,。
中鐵信托一位不愿意透露姓名的人士在接受《經(jīng)濟參考報》記者采訪時承認(rèn),，華西證券大約有9億元的資金通過中鐵信托的資金池項目或單一信托計劃流入川威集團及其相關(guān)企業(yè)。
關(guān)聯(lián)方川威集團瀕臨破產(chǎn)
《經(jīng)濟參考報》記者從華西證券了解到,，四川省新力投資有限公司(以下簡稱“新力投資”)持有華西證券1.083億股,，持股比例為7.66%，為華西證券第六大股東,；新力投資為川威集團控制的企業(yè),。由此可見，川威集團為華西證券的關(guān)聯(lián)企業(yè),。
在華西證券將大量資管產(chǎn)品資金投向關(guān)聯(lián)方川威集團的同時,，川威集團卻逐步陷入困境，如今瀕臨破產(chǎn),。
川威集團是四川省第二大鋼鐵企業(yè),，在鋼鐵行業(yè)持續(xù)低迷的情況下，當(dāng)?shù)剡@家知名鋼企也像海鑫鋼鐵集團,、西林鋼鐵集團一樣因資金問題陷入困境,。記者獲取的資料顯示，除了鋼鐵行業(yè)低迷帶來的困境,，川威集團及其子公司成渝釩鈦科技有限公司(以下簡稱“成渝釩鈦”)在近幾年大規(guī)模擴建上馬釩鈦新項目,，新增貸款100多億元,，債務(wù)重，導(dǎo)致公司財務(wù)費用高,，加上幾乎都是“短貸長投”,，導(dǎo)致資金極其緊張，目前其生產(chǎn)也處于基本停產(chǎn)狀態(tài),。
2014年7月上旬,，川威集團及其子公司成渝釩鈦向法院提交“破產(chǎn)重整”申請。與此同時,，內(nèi)江市成立由市長任組長,、常務(wù)副市長為副組長的工作組進(jìn)駐川威集團，工作組下設(shè)生產(chǎn),、維穩(wěn)等四個小組,。
由于資金緊張，川威集團對資金十分渴求,，近幾年一直利用各種方式融資,，涉及國開行、工行,、中行、民生銀行等約20家銀行,，以及中鐵信托,、中泰信托、國民信托等其他金融機構(gòu),。
記者從四川省經(jīng)信委獲得的數(shù)據(jù)顯示,，據(jù)不完全統(tǒng)計，川威集團負(fù)債總額高達(dá)323億元,，主要包括銀行貸款債務(wù)約185億元,，非銀行金融產(chǎn)品類債務(wù)約38億元，經(jīng)營類債務(wù)約100億元,。
華西證券上市夢或泡湯
華西證券違規(guī)將巨額資管產(chǎn)品募集的資金投向川威集團,，面臨巨額損失，其上市的目標(biāo)可能會泡湯,。
根據(jù)中國證監(jiān)會頒布的《證券公司客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)管理辦法》,，“證券公司將其管理的客戶資產(chǎn)投資于本公司及與本公司有關(guān)聯(lián)方關(guān)系的公司發(fā)行的證券或承銷期內(nèi)承銷的證券，或者從事其他重大關(guān)聯(lián)交易的,，應(yīng)當(dāng)遵循客戶利益優(yōu)先原則,，事先取得客戶的同意，事后告知資產(chǎn)托管機構(gòu)和客戶,，同時向證券交易所報告,，并采取切實有效措施,，防范利益沖突，保護(hù)客戶合法權(quán)益”,。
在華西證券上述資管產(chǎn)品的產(chǎn)品說明里,，其皆承諾：發(fā)生關(guān)聯(lián)交易時，管理人(華西證券)應(yīng)書面通知托管人,，通過管理人的網(wǎng)站告知委托人,，并向證券交易所報告。
《經(jīng)濟參考報》記者查閱了華西證券所有公開披露的資料,，發(fā)現(xiàn)其從未如實披露資管產(chǎn)品(華西證券紅利來四號限額特定集合資產(chǎn)管理計劃,、華西證券紅利來六號限額特定集合資產(chǎn)管理計劃、華西證券珈祥1號集合資產(chǎn)管理計劃,、華西證券珈祥2號集合資產(chǎn)管理計劃,、華西證券珈祥5號集合資產(chǎn)管理計劃等)資金投向關(guān)聯(lián)企業(yè)川威集團相關(guān)公司的關(guān)聯(lián)交易。
記者還發(fā)現(xiàn),，在華西證券紅利來二號限額特定集合資產(chǎn)管理計劃中,，華西證券出資1億元購買了“中鐵信托·成渝釩鈦貸款項目集合資金信托計劃”，明確投向了川威集團的子公司成渝釩鈦,，其同樣沒有如實披露該計劃投向關(guān)聯(lián)方,。
對于資管產(chǎn)品存在的違規(guī)問題，華西證券首席風(fēng)險官兼合規(guī)負(fù)責(zé)人邢懷柱在接受本報記者采訪時稱：我不方便回答你,。
在資管產(chǎn)品出現(xiàn)嚴(yán)重違規(guī)操作的同時,，華西證券緊鑼密鼓地推進(jìn)其上市進(jìn)程，《經(jīng)濟參考報》記者了解到,，華西證券擬以2014年9月30日為基準(zhǔn)日上報IPO材料,，要求各部門按時完成上市準(zhǔn)備工作。另外,，記者從四川證監(jiān)局了解到,，華西證券7月中旬完成股改，目前已經(jīng)進(jìn)入上市輔導(dǎo)期,，輔導(dǎo)備案日期是2014年8月6日,，保薦機構(gòu)為中信證券。
北京問天律師事務(wù)所主任張遠(yuǎn)忠對《經(jīng)濟參考報》記者表示,，上述嚴(yán)重違規(guī)并造成巨額虧損的事實致使華西證券IPO存在法律硬傷,，使其不具備上市條件。
