有注冊會(huì)計(jì)師認(rèn)為，大量的現(xiàn)金結(jié)算會(huì)令禾豐牧業(yè)營業(yè)成本及營業(yè)收入難以得到有效控制,，存在財(cái)務(wù)核算方面的風(fēng)險(xiǎn),，這也將成為發(fā)審委關(guān)注的重點(diǎn)
由于“白卷先生”張鐵生現(xiàn)身第六大股東，近日預(yù)披露招股書申報(bào)稿的遼寧禾豐牧業(yè)股份有限公司(下稱“禾豐牧業(yè)”)備受關(guān)注,。而其報(bào)告期內(nèi)飼料業(yè)務(wù)平均近四分之一的現(xiàn)金銷售結(jié)算方式也引起了市場擔(dān)憂,。
有注冊會(huì)計(jì)師認(rèn)為，大量的現(xiàn)金結(jié)算會(huì)令其營業(yè)成本及營業(yè)收入難以得到有效控制,，存在財(cái)務(wù)核算方面的風(fēng)險(xiǎn),，這也將成為發(fā)審委關(guān)注的重點(diǎn)。當(dāng)然,，對于如禾豐牧業(yè)這樣的行業(yè)來講,，這也是一個(gè)行業(yè)性的問題。
收入支付存多筆現(xiàn)金結(jié)算
禾豐牧業(yè)也這樣解釋,，飼料企業(yè)的銷售對象主要為養(yǎng)殖戶和中小經(jīng)銷商,，多屬于個(gè)體工商戶，因此銷售環(huán)節(jié)涉及了較多的現(xiàn)金交易,。
在2009年至2011年,，禾豐牧業(yè)飼料業(yè)務(wù)中涉及現(xiàn)金銷售客戶的數(shù)量分別為10282家、9695家和7888家,。盡管呈逐漸減少的趨勢,，但合計(jì)交易金額仍逐年上升，分別為116260.09萬元,、118470.52萬元和135768.92萬元,，占比分別為27.36%、25.03%和24.37%,。
從公司所列3家同行業(yè)可比上市公司2009年飼料業(yè)務(wù)的現(xiàn)金收款對比情況來看,，現(xiàn)金收款占該業(yè)務(wù)收款總額的比例平均值為22.04%，平均金額為62875.83萬元,；而禾豐牧業(yè)當(dāng)年該比例高于平均值,，為27.36%，現(xiàn)金收款金額也高于平均金額,。
除了銷售方面采取現(xiàn)金結(jié)算方式外,，禾豐牧業(yè)在采購環(huán)節(jié)也涉及了較多的現(xiàn)金交易。同樣在公司的飼料業(yè)務(wù)中,，公司方面稱,，這也是由于玉米采購的供應(yīng)商大多是農(nóng)戶和個(gè)體工商戶,。
數(shù)據(jù)顯示，2009年至2011年,，禾豐牧業(yè)玉米采購的現(xiàn)金付款金額分別為38674.46萬元,、68242.90萬元和56348.17萬元。現(xiàn)金付款金額在2011年有所下降,，正因如此,，現(xiàn)金付款占比也在繼2009年的63.19%、2010年的62.58%后,，在2011年下降至45.42%,。
但相對于現(xiàn)金收款時(shí)尚有的開戶銀行的現(xiàn)金解款單回單這一外部憑證，禾豐牧業(yè)在進(jìn)行現(xiàn)金采購時(shí)的入賬憑證中,，外部憑證僅有售糧農(nóng)戶領(lǐng)款時(shí)留存的身份證復(fù)印件,。
而在現(xiàn)金采購時(shí)作為入賬憑證之一的糧食收購統(tǒng)一發(fā)票實(shí)際上也并非真正意義上發(fā)票，因?yàn)檎嬲饬x上的發(fā)票應(yīng)由供貨方提供,。
此前,，同行業(yè)公司金河生物科技股份有限公司(下稱“金河生物”)在IPO時(shí)也曾存在類似問題，盡管其已經(jīng)通過發(fā)審委審核,，但至今已過會(huì)六個(gè)月，卻仍未見其開始發(fā)行,。
另外,，禾豐牧業(yè)在其肉雞屠宰加工業(yè)務(wù)方面也同樣存在現(xiàn)金結(jié)算現(xiàn)象。
中介核查真實(shí)性
招股書中,，禾豐牧業(yè)也披露了保薦機(jī)構(gòu)及發(fā)行人審計(jì)機(jī)構(gòu)對發(fā)行人銷售收入真實(shí)性的核查情況,。而相對于公司僅現(xiàn)金收款客戶就近萬戶的情況，兩家中介機(jī)構(gòu)僅分別對涵蓋公司2009年,、2010年,、2011年收入的50.52%、52.37%,、53.32%的客戶進(jìn)行了核查,。
但對于禾豐牧業(yè)各報(bào)告期全部前20名客戶，中介機(jī)構(gòu)均進(jìn)行了實(shí)地訪談,。其余客戶則主要以函證為主,，對于已中斷業(yè)務(wù)關(guān)系的個(gè)人客戶和未回函的單位客戶進(jìn)行的是替代檢查。據(jù)禾豐牧業(yè)稱,，報(bào)告期內(nèi),，訪談和函證方式的收入占核查總收入比例分別為97.41%、98.08%和100%,。
對于外界擔(dān)心的現(xiàn)金銷售的內(nèi)控情況,，禾豐牧業(yè)表示,，公司已經(jīng)制定了相關(guān)制度。在產(chǎn)品定價(jià)的批準(zhǔn),、銷售訂單的錄入,、銷售價(jià)格的復(fù)核、收款及發(fā)貨環(huán)節(jié)的控制,、產(chǎn)品盤點(diǎn),、收入確認(rèn)等方面進(jìn)行控制。