曾經(jīng)有媒體人士用“終南山下,，活死人墓，神雕俠侶,，絕跡江湖”來形容因涉嫌內(nèi)幕交易而人間蒸發(fā)的中信證券企業(yè)發(fā)展融資部前執(zhí)行總經(jīng)理謝風(fēng)華,、華泰證券投資銀行部前高級副總裁安雪梅夫婦。5月18日,，有媒體透露,，這對傳聞中已經(jīng)潛逃海外的投行夫妻已經(jīng)被上海檢察機(jī)關(guān)批捕。雖然截止到發(fā)稿前,，該消息還未經(jīng)司法機(jī)關(guān)證實(shí),，但是“投行夫妻店老板攜老板娘落網(wǎng)”的消息已經(jīng)被傳得沸沸揚(yáng)揚(yáng),。
各界人士熱議這對亡命鴛鴦落網(wǎng)，源于對在IPO上市和借殼重組背后的保薦代表人腐敗現(xiàn)象的關(guān)注,。IPO保薦過程的“潛規(guī)則”太多已經(jīng)是投資界的共識，而隨著保代夫妻檔“旗艦店”的謝,、安二人的落網(wǎng),，保薦代表人身后的內(nèi)幕利益鏈條有望逐步浮出水面。
“看別人掙大錢,，好像給憋壞了”
根據(jù)知情人透露,，目前已經(jīng)查明的安雪梅不當(dāng)獲利金額約為167萬元，但是根據(jù)謝,、安兩人的正常薪酬收入,，通過內(nèi)幕交易令他們和相關(guān)利益方獲得的收益，其數(shù)額之巨恐怕遠(yuǎn)不止于此,。作為金領(lǐng)中的金領(lǐng),，保薦代表人的年薪一般在300萬左右，如果一年多接幾個(gè)項(xiàng)目,，年入千萬也不是難事,，而且由于保薦資格的稀缺，國內(nèi)不少中小券商有時(shí)會(huì)開出巨額“轉(zhuǎn)會(huì)費(fèi)”挖角保薦人,。謝風(fēng)華安雪梅夫婦同為國內(nèi)第一批保薦代表人,，估計(jì)家庭年收入不會(huì)低于一千萬。據(jù)此推算,，能讓夫妻倆鋌而走險(xiǎn),，絕對是千萬級的誘惑。
謝風(fēng)華被證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查,，起因是在ST興業(yè)重組過程中利用重組信息進(jìn)行內(nèi)部交易,。作為當(dāng)時(shí)ST興業(yè)的重組顧問，他非常高調(diào)地將重組細(xì)節(jié)透露給不少機(jī)構(gòu)和個(gè)人,，在關(guān)鍵節(jié)點(diǎn)告訴各個(gè)利益方如何交易,。重組前提前買入股票，在重組高潮時(shí)拋出套現(xiàn),。他甚至親自操刀,，在自己的電腦上用表弟的賬戶來進(jìn)行交易�,！癝T興業(yè)是他跳槽時(shí)帶過來的,，搞得很高調(diào)，感覺是在國信的時(shí)候看別人掙大錢,，好像給憋壞了,�,！币晃恢行抛C券的內(nèi)部員工向記者這樣調(diào)侃。
被稱為PE腐敗第一案的主角李紹武,，就是謝風(fēng)華在國信證券時(shí)期的同事,，這位仁兄讓自己的老婆設(shè)立公司，參股已上市公司萊寶高科6萬股,、軸研科技65萬股,，以及當(dāng)時(shí)的準(zhǔn)上市公司四方達(dá)100萬股，此三項(xiàng)總投入不足143萬元,，卻獲得了高達(dá)3200萬元的投資回報(bào),。因?yàn)槔罱B武直至2010年也僅僅是準(zhǔn)保薦代表人，也就是通過保薦代表人但尚未直接保薦項(xiàng)目的項(xiàng)目協(xié)辦人,，在認(rèn)定其違反規(guī)定行為上遇到了難題,。盡管其做法無疑違反了證券市場上的公開原則，而其是否違法違規(guī)尚未有明確說法,，所以事發(fā)后,，李紹武僅受到了原單位解除勞動(dòng)合同的開除處理。
操刀多個(gè)項(xiàng)目,，問題比想象的嚴(yán)重
很難說監(jiān)管部門對李紹武輕描淡寫的處理結(jié)果,，對謝風(fēng)華后來的行為有沒有起到“鼓勵(lì)”的作用，但是謝風(fēng)華作為國內(nèi)第一批保薦代表人,，曾經(jīng)操刀過不少項(xiàng)目,，一旦被認(rèn)定有內(nèi)幕交易行為，其后果比李紹武要嚴(yán)重得多,。因此2010年3月,，在得知證監(jiān)會(huì)派人前往中信證券上海辦公室提取自己的電話記錄和電腦記錄后，預(yù)感到可能東窗事發(fā)的謝風(fēng)華以休年假的名義離開了上海,，前往香港,。撲空的調(diào)查機(jī)構(gòu)則將目光轉(zhuǎn)移到謝風(fēng)華的妻子安雪梅身上，而安雪梅也迅速“因個(gè)人原因”辭職,，去向不明,。根據(jù)有關(guān)部門披露的信息，檢察機(jī)關(guān)目前已查明安雪梅利用福建天寶礦業(yè)集團(tuán)借殼萬好萬家重組信息進(jìn)行內(nèi)幕交易,，非法獲利167萬元,，而關(guān)于安雪梅聯(lián)合謝風(fēng)華在海通集團(tuán)重組過程中的非法獲利情況，有關(guān)部門仍在整理中,。
至于謝風(fēng)華國信證券時(shí)期的投行項(xiàng)目有沒有問題,，前述中信證券的內(nèi)部員工和記者分析，謝風(fēng)華在國信投行部門做的項(xiàng)目大部分是首發(fā)上市,，重組的項(xiàng)目不多,�,！扒癐PO的東西取證很難，沒有知情人舉報(bào),，根本沒法查,。而且做IPO項(xiàng)目，大家都拿錢,，一般不會(huì)有人跳出來舉報(bào),。再說謝風(fēng)華在國信的時(shí)候肯定是對待遇有想法才會(huì)跳槽，所以我估計(jì)他在國信的經(jīng)歷應(yīng)該沒有太多問題,，即使有,，也查不清,�,！�
中銀律師事務(wù)所執(zhí)業(yè)律師、上市公司法律顧問劉振宇告訴記者,，按照目前披露的信息來看,，謝安二人觸犯了刑法第一百八十條，也就是構(gòu)成了“內(nèi)幕交易,、泄露內(nèi)幕信息罪”,，可能會(huì)判處五年以下有期徒刑或者拘役，并處或者單處違法所得一倍以上五倍以下罰金,。如果后續(xù)調(diào)查出新的犯罪事實(shí)導(dǎo)致情節(jié)加重的,，有可能被判處五年以上十年以下有期徒刑。而根據(jù)最高人民檢察院的司法解釋,，內(nèi)幕交易數(shù)額在二十萬元以上的,，就符合追訴的條件，加上謝安二人在立案后有潛逃行為,，恐怕均難逃囹圄,。
“他當(dāng)時(shí)那么高調(diào)，不被盯上簡直沒天理了”
根據(jù)知情人士透露,，同為國內(nèi)第一批保薦代表人,，謝、安二人有高度重合的業(yè)務(wù)背景和從業(yè)經(jīng)歷,。由于同處上海,，在各自經(jīng)歷了一段不成功的婚姻以后，從2009年初開始,，兩人頻繁地在公開媒體合作發(fā)表文章,，2009年3月30日，謝,、安二人分別以中信證券執(zhí)行總經(jīng)理,、華泰證券執(zhí)行董事的身份在《上海證券報(bào)》共同撰文《投行江湖時(shí)代將隨新股市場化發(fā)行終結(jié)》,，呼吁投行應(yīng)該更加專業(yè)化、市場化和國際化,，在投行業(yè)引起一定反響,。同年4月14日，二人再度攜手于《中國證券報(bào)》發(fā)表《發(fā)行制度改革將重構(gòu)投行競爭格局》,。志趣相投的二人最終走到了一起,，于2009年底結(jié)婚，被身邊好友羨慕地稱為“神仙情侶”,。
不過由于謝風(fēng)華前30年的人生非常順利,，因此為人比較張揚(yáng)。曾經(jīng)有媒體透露,，在他以“中信證券執(zhí)行總經(jīng)理”的名義發(fā)表上述文章時(shí),，其實(shí)還正在國信辦理離職手續(xù)，兩個(gè)月后才正式就職中信證券,。而入職后,，在ST興業(yè)項(xiàng)目上的高調(diào)行為，最終為他倆的“夫妻店”關(guān)張埋下了苦果,。
一位不愿意透露姓名的保薦人告訴記者,，投行部門參與內(nèi)幕交易，手段其實(shí)非常單一,。一種是做并購重組項(xiàng)目時(shí)利用內(nèi)幕消息獲利,，另外一種是趁做IPO的機(jī)會(huì)提前參股潛伏�,！袄弥亟M項(xiàng)目掙錢,，其實(shí)風(fēng)險(xiǎn)蠻大的，很容易被監(jiān)管部門發(fā)現(xiàn),，他當(dāng)時(shí)那么高調(diào),，不被證監(jiān)會(huì)盯上，簡直沒天理了,�,！�