日前，皖江物流發(fā)布公告說明了其全資子公司淮礦物流的債權(quán)和債務(wù)情況，淮礦物流遭遇重大信用風(fēng)險問題，債務(wù)總額167.49億元,，其中已到期債務(wù)20.69億,。值得關(guān)注的是,，金融類債務(wù)總額127.18億元，涉及19家銀行,，已到期債務(wù)9.98
億元,，未到期債務(wù)117.2億元。民生銀行上海分行已向淮礦物流提起訴訟,。截至9月5日,，淮礦物流在銀行等金融機(jī)構(gòu)的20多個賬戶已經(jīng)被全部凍結(jié)，凍結(jié)金額共計1.5億元,。
淮礦物流“債務(wù)黑洞”事出有因 19家銀行卷入
9月24日,，皖江物流公告表示，經(jīng)內(nèi)部初步查證,、核實,，以2014年9月12日為基準(zhǔn)日，淮礦物流債務(wù)總額167.49億元,，其中已到期債務(wù)20.69億元,，未到期債務(wù)146.8億元。其中,，金融類債務(wù)總額
127.18 億元,，涉及 19 家銀行，其中已到期債務(wù) 9.98 億元,，未到期債務(wù) 117.2億元,。非金融類債務(wù) 40.31 億元，其中已到期債務(wù) 10.71
億元,，未到期債務(wù)
29.6億元,。
如此巨大的債務(wù)債權(quán)黑洞，是什么原因造成的呢,？中國經(jīng)濟(jì)網(wǎng)記者發(fā)現(xiàn),，皖江物流指出主要原因包括：行業(yè)下滑因素、銀行過度授信,、銀行收縮鋼貿(mào)行業(yè)的授信貸款等等,。
外部原因方面,，首先是行業(yè)下滑因素,。淮礦物流經(jīng)營的貿(mào)易品種單一,，主要是經(jīng)營鋼材產(chǎn)品,，2013年約332億元營業(yè)收入中有90%以上源自于鋼材銷售。2012年以來，國內(nèi)鋼鐵,、鋼貿(mào)行業(yè)由于產(chǎn)能過剩,、整體持續(xù)下滑，特別是2014年4月以來,，與淮礦物流合作的鋼鐵,、鋼貿(mào)客戶單位資金周轉(zhuǎn)出現(xiàn)嚴(yán)重困難，淮礦物流資金回籠緩慢,，導(dǎo)致淮礦物流資金周轉(zhuǎn)困難,。
其次是銀行過度授信。皖江物流的公告中指出,，在淮礦物流資本金只有10億元的條件下,，銀行給予的授信額度卻高達(dá)130億元，授信時未盡必要的審查義務(wù),。在業(yè)務(wù)開展過程中,，銀行以金融創(chuàng)新名義，向企業(yè)推介所謂“商貿(mào)銀”業(yè)務(wù),，但由于其操作流程不規(guī)范,，導(dǎo)致風(fēng)險積聚、加大,、放大,。據(jù)初步統(tǒng)計，參與淮礦物流“商貿(mào)銀”業(yè)務(wù)的銀行共14家,，淮礦物流所負(fù)擔(dān)的金融類債務(wù)中,，絕大多數(shù)是由“商貿(mào)銀”業(yè)務(wù)形成。
再者是資金市場的變化,。銀行等金融機(jī)構(gòu)對鋼貿(mào),、鋼鐵行業(yè)信譽失去信心，將其列入風(fēng)險警示范圍,，并全面收縮鋼鐵,、鋼貿(mào)行業(yè)的授信貸款�,；吹V物流被銀行列入鋼貿(mào)企業(yè)后,，授信額度不斷被收縮，導(dǎo)致淮礦物流授信額度使用率達(dá)100%,，現(xiàn)金流難以為繼,，出現(xiàn)到期債務(wù)違約。
至于內(nèi)部原因,，包括開展業(yè)務(wù)過于冒進(jìn),；沒有采取有效的擔(dān)保,、抵押、質(zhì)押等措施,，對應(yīng)收款項進(jìn)行風(fēng)險全覆蓋,；淮礦物流原董事長汪曉秀濫用職權(quán)，致使淮礦物流內(nèi)部控制體系整體失效,。
民生銀行已起訴 鋼貿(mào)貸款是銀行的“痛點”
不難發(fā)現(xiàn),，淮礦物流主要是經(jīng)營鋼材產(chǎn)品，營業(yè)收入中有90%以上是鋼材銷售,。事實上,，自2011年鋼貿(mào)信貸危機(jī)暴露至今，隨著鋼鐵行業(yè)全面產(chǎn)能過�,？偙l(fā),，鋼材價格大幅下降，鋼材抵押融資的風(fēng)險日益顯性化,。銀行對鋼貿(mào)商進(jìn)行集中的大規(guī)模的催貸,、抽貸和收貸，鋼貿(mào)商和銀行間的博弈也日漸激烈,。
證券時報報道稱,，鋼貿(mào)企業(yè)都想短線，撈一筆是一筆,。而貸款銀行監(jiān)管不力,，企業(yè)越貸越虧，越虧越貸,，雙方都被裹挾,。此前披露的上市銀行半年報中顯示，鋼貿(mào)貸款仍然是銀行資產(chǎn)質(zhì)量方面最嚴(yán)重的痛點,。交行半年報表示,，公司上半年新增不良中65%來自于鋼貿(mào)和小微企業(yè)，388億不良貸款余額中有97億是鋼貿(mào)貸款,。
據(jù)第一財經(jīng)日報報道,，
2012年11月16日，淮礦物流重組斯迪爾電子交易平臺,，收購了后者50%的股權(quán),，并成為斯迪爾的控股股東，淮礦物流從此向大宗生產(chǎn)資料的現(xiàn)貨電子交易領(lǐng)域轉(zhuǎn)型,。斯迪爾官網(wǎng)資料顯示,，與淮礦物流斯迪爾鋼貿(mào)電子商務(wù)平臺合作的銀行有14家，它們分別是：興業(yè)銀行(601166,股吧),、平安銀行(000001,股吧),、華夏銀行(600015,股吧)、工商銀行,、中國銀行,、農(nóng)業(yè)銀行、建設(shè)銀行,、交通銀行,、民生銀行、中信銀行(601998,股吧),、北京銀行(601169,股吧),、招商銀行(600036,股吧)、廣發(fā)銀行和光大銀行(601818,股吧),。
9月10日,，皖江物流發(fā)布公告稱淮礦物流因無足額資金支付到期債務(wù)，作為第一被告被中國民生銀行上海分行起訴,，截至2014年9月5日,，淮礦物流在銀行等金融機(jī)構(gòu)的20多個賬戶已經(jīng)被全部凍結(jié)，凍結(jié)金額共計1.5億元,。
事件遠(yuǎn)未結(jié)束,，9月19日，皖江物流發(fā)布淮礦物流商業(yè)承兌匯票逾期的公告,，公告稱光大銀行武漢分行向上交易反映淮礦物流商業(yè)承兌匯票逾期形成光大銀行武漢分行墊款事宜,。且經(jīng)此排查發(fā)現(xiàn)，明年2月前還將有5.1億元商業(yè)承兌匯票到期,。這對無法支付到期債務(wù),、20多個銀行賬戶已被全部凍結(jié)的淮礦物流來說，無疑是雪上加霜,。
中國經(jīng)濟(jì)網(wǎng)記者獲悉,，淮礦物流本次重大信用風(fēng)險事項，已被定性為典型的系統(tǒng)性案件,，不僅事關(guān)淮礦物流債權(quán)人的利益,，而且事關(guān)皖江物流全體股東、債權(quán)人的利益,，事關(guān)安徽省金融生態(tài)環(huán)境和投資發(fā)展環(huán)境,，事關(guān)社會穩(wěn)定。皖江物流表示,，如何處置,，必須綜合考慮皖江物流、淮南礦業(yè),、本公司股東,、債權(quán)銀行,、其他債權(quán)人等各方面的情況，局面異常復(fù)雜,，必須慎重研究,，兼顧各方訴求。
