3月18日晚,，央行宣布自25日起上調(diào)存款準備金率0.5個百分點,。在經(jīng)歷了今年的第三次上調(diào)后，大型金融機構(gòu)存款準備金率由19.5%升至20%,，創(chuàng)下歷史最高紀錄,。巨大的通脹壓力下，央行頻繁上調(diào)存款準備金率以收緊流動性,，這一舉措會對居民的個人理財產(chǎn)生什么樣的影響,？
目前,，成都各銀行普遍取消了首套房利率優(yōu)惠，購房者往往還需要長時間排隊等待銀行放款,。
為應(yīng)對存準率上調(diào),，部分銀行可能會出售流動性較好的債券，這就使得債市和拆借市場各拆借品種利率上升,。
投資 人民幣理財產(chǎn)品收益率提高
與加息這劑“猛藥”相比,，上調(diào)存款準備金率對居民個人的影響相對較小，其作用更多是在宏觀經(jīng)濟層面,。不過對于個人而言,，如果能夠選擇合適的理財方式，存款準備金率連續(xù)上調(diào)也能成為投資機會,。
銀行理財師認為,，存款準備金率頻繁上調(diào)，使得銀行面臨較大的吸儲壓力,，銀行會提高資金市場利率,，如票據(jù)利率、債券利率等,，因此對投資于這些產(chǎn)品的貨幣市場基金收益將有望上漲,。“為了應(yīng)對存款準備金率上調(diào),，部分銀行可能會選擇出售流動性較好的債券,，這就使得債市和拆借市場各拆借品種利率上升。由于許多人民幣理財產(chǎn)品,、貨幣市場基金都是投資于票據(jù),、債券等產(chǎn)品，所以這些理財產(chǎn)品的收益接下來也會有所提升,。對于普通投資者而言,，人民幣理財產(chǎn)品收益穩(wěn)定，是不錯的投資渠道,�,！�
貸款 銀行關(guān)緊放貸“水龍頭”
央行通過調(diào)整存款準備金率，可以影響金融機構(gòu)的信貸擴張能力,，從而間接調(diào)控貨幣供應(yīng)量,。自2010年以來，央行已經(jīng)9次使用這一金融工具,，每次上調(diào)存款準備金率0.5個百分點,，都會凍結(jié)數(shù)量巨大的銀行資金。央行收緊銀根,，讓銀行也不得不調(diào)整貸款發(fā)放政策,，貸款難度將會越來越大,。
購房貸款是個人貸款的一個主要組成部分，受到房地產(chǎn)調(diào)控的影響,，今年購房者從銀行獲得貸款的難度本來就已經(jīng)很大,。目前，成都各銀行普遍取消了首套房利率優(yōu)惠,，購房者往往還需要長時間排隊等待銀行放款,，而存款準備金率頻繁上調(diào)，將讓銀行的貸款發(fā)放“雪上加霜”,。
“資金緊張不是一家或者幾家銀行的特殊情況,，而是今年整個銀行業(yè)都面臨的問題�,！睋�(jù)某大型國有銀行四川省分行工作人員張志群介紹,，近期央行頻繁上調(diào)存款準備金率，讓各家銀行在貸款發(fā)放上都更加謹慎,，“從總行到分行都在控制貸款發(fā)放速度，這個政策落實到支行層面,，結(jié)果就是即使通過了審核,，到最后拿到貸款也需要比以往更長的時間。有些銀行現(xiàn)在發(fā)放的貸款是早在去年11月就已經(jīng)通過審核的了,�,！�
注意四大風險
人民幣理財產(chǎn)品，即由商業(yè)銀行自行設(shè)計并發(fā)行,，將募集到的資金根據(jù)產(chǎn)品合同約定投入相關(guān)金融市場及購買相關(guān)金融產(chǎn)品,，獲取投資收益后，根據(jù)合同約定分配給投資人的一類理財產(chǎn)品,。
銀行人民幣理財產(chǎn)品大致可分為債券型,、信托型、掛鉤型及QDII型,。
在投資人民幣理財產(chǎn)品時要注意四大風險,。
收益率：如廣告中的收益率是年收益率還是累積收益率。
投資方向：如人民幣理財產(chǎn)品募集到的資金將投放于哪個市場等,。
流動性：大部分產(chǎn)品的流動性較低,。
掛鉤預(yù)期：如果是掛鉤型產(chǎn)品，應(yīng)分析所掛鉤市場或產(chǎn)品的表現(xiàn),，掛鉤方向與區(qū)間是否與目前市場預(yù)期相符,，是否具有實現(xiàn)的可能。