《定價(jià)權(quán)博弈》
作者：祝繼高
出版：中國(guó)人民大學(xué)出版社 |
全球“定價(jià)權(quán)”之殤,，無(wú)時(shí)無(wú)刻不在刺痛著幾千年執(zhí)著于泱泱大國(guó)夢(mèng)的中國(guó),。鐵礦石、石油,、稀土,，甚至玉米,、大豆、電子產(chǎn)品……中國(guó)作為世界貿(mào)易大國(guó),、制造大國(guó),，卻不得不承受著價(jià)格受制于人之痛，并且在爭(zhēng)奪全球定價(jià)權(quán)方面幾乎束手無(wú)策,。
常言道“木不鉆不透,，話不說(shuō)不明”，正因?yàn)檫@種討論,，使更多的國(guó)人解讀到中國(guó)在定價(jià)權(quán)問(wèn)題上的被動(dòng)和無(wú)奈,，同時(shí)心也被深深地刺痛著。筆者切于此痛,，時(shí)時(shí)扼腕,，然痛定思痛，總想激起些療救的主意,。
本不想再向傷口上撒鹽,，但痛總是能讓人更清醒，總比糊涂著好,。受金融危機(jī)的影響,，2008年11月25日，必和必拓宣布不會(huì)繼續(xù)對(duì)力拓惡意要約,，決定撤銷(xiāo)660億美元惡意收購(gòu)競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手力拓的計(jì)劃,，至此“兩拓”合并失敗。當(dāng)然并購(gòu)的失敗是讓中國(guó)松了一口氣,，但據(jù)消息人士透露,，中國(guó)為此交了900億的學(xué)費(fèi)。900億啊,，能不提嗎,？
那這900億是怎么失去的呢？幾年前適逢全球大宗商品價(jià)格漲潮,，“兩拓”拋出了要合并的計(jì)劃,，使鐵礦石價(jià)格的市場(chǎng)預(yù)期高漲，中國(guó)鋼鐵業(yè)此時(shí)購(gòu)進(jìn)了9
000萬(wàn)噸“高價(jià)”鐵礦石,，后來(lái)其減值損失可能達(dá)350多億元,；又恐“兩拓”合并對(duì)中國(guó)產(chǎn)業(yè)安全形成威脅，中鋁公司投資了力拓,，并變?yōu)槠渥畲髥我还蓶|,，140億美元的投資浮虧80億美元（折合人民幣約544億元）。前后兩項(xiàng)加起來(lái),，中國(guó)為“兩拓合并”付出了約900億元代價(jià),。
2010年3月30日，三大礦企在國(guó)際鐵礦石談判中再下一城,。澳礦巨頭必和必拓宣布,，已經(jīng)與其在亞洲的許多客戶達(dá)成協(xié)議，將把現(xiàn)有按年定價(jià)的鐵礦石合同轉(zhuǎn)為基于到岸價(jià)格的更短期合同,。幾乎與此同時(shí),，日本媒體報(bào)道，日本最大鋼鐵商新日鐵與另一家鐵礦石巨頭巴西淡水河谷達(dá)成初步協(xié)議,，為下一季度鐵礦石每噸支付100-110美元,。這一價(jià)格較上一年的60美元/噸有大幅上漲，中國(guó)在其中又將怎樣維持自己的權(quán)利,？
2010年4月,，隨著鐵礦石年度長(zhǎng)協(xié)談判徹底破裂，維系了40年之久的長(zhǎng)協(xié)體系壽終正寢,，取而代之的是更為短期的季度定價(jià),，鐵礦石現(xiàn)貨價(jià)格機(jī)制漸行漸遠(yuǎn)。雖然鐵礦石是否具備金融屬性尚難確定,，但礦山方面將定價(jià)機(jī)制短期化的沖動(dòng)已經(jīng)越發(fā)明顯,，力拓方面已經(jīng)試圖將季度定價(jià)向月度定價(jià)推進(jìn)，而三大礦山也從未掩飾其將鐵礦石指數(shù)化的決心,。如此來(lái)看,，鐵礦石價(jià)格距金融化的目標(biāo)已經(jīng)漸行漸近……
造成上述損失和定價(jià)變化的根本原因是什么呢？還是那個(gè)前面提到的“定價(jià)權(quán)”,，是中國(guó)沒(méi)有定價(jià)權(quán),。
全球鋼鐵的46%由中國(guó)購(gòu)買(mǎi)，全球每年新增鋼鐵產(chǎn)量的90%由中國(guó)購(gòu)買(mǎi),，可以說(shuō),，中國(guó)是世界鋼鐵行業(yè)當(dāng)之無(wú)愧的最大買(mǎi)家，可是作為最大的購(gòu)買(mǎi)者,，我們沒(méi)有定價(jià)權(quán),。
那我們其他大宗商品的定價(jià)權(quán)狀況怎樣呢,？
中國(guó)大豆多年來(lái)進(jìn)口量居世界首位，然而沒(méi)有定價(jià)權(quán),；
中國(guó)原油進(jìn)口量全球第二,，然而還是沒(méi)有定價(jià)權(quán)；
……
那作為賣(mài)方,，我們是否就掌控定價(jià)權(quán)呢,？
中國(guó)的稀土儲(chǔ)量和產(chǎn)量都是全球第一，然而不是我們掌握定價(jià)權(quán),；
全球絲綢產(chǎn)量的70%在中國(guó),，而且中國(guó)絲綢的70%用于出口，應(yīng)該說(shuō),，中國(guó)是世界絲綢行業(yè)毋庸置疑的老大,，可是作為最大的供應(yīng)者，我們依然沒(méi)有定價(jià)權(quán),。
買(mǎi)什么什么就貴,，賣(mài)什么什么就便宜，成為中國(guó)這個(gè)全世界數(shù)一數(shù)二的貿(mào)易大國(guó)的真實(shí)寫(xiě)照,，與此同時(shí),，中國(guó)也為之付出了巨大代價(jià)。
從鐵礦石,、石油到稀土,，在全球“定價(jià)權(quán)”方面，中國(guó)最失敗的不僅是在對(duì)原材料有著絕對(duì)需求時(shí),，我們沒(méi)有定價(jià)權(quán),，甚至于在中國(guó)壟斷的部分上游資源領(lǐng)域，我們?nèi)詻](méi)有定價(jià)權(quán),。
中國(guó)作為全球鐵礦石最大的進(jìn)口國(guó),，多年來(lái)受制于三大礦山，不得不為鐵礦石價(jià)格的連年飆漲買(mǎi)單,。統(tǒng)計(jì)顯示,，中國(guó)2009年占全國(guó)總產(chǎn)量80%的71家重點(diǎn)大中型鋼鐵企業(yè)鋼產(chǎn)量增長(zhǎng)10%左右，利潤(rùn)卻同比下降31.43%,，平均銷(xiāo)售利潤(rùn)率只有2.46%,。而國(guó)際鐵礦石巨頭必和必拓公司依賴鐵礦石漲價(jià)，僅2009年下半年就實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)61億美元,，同比增長(zhǎng)134.4%,。我國(guó)稀土產(chǎn)量占全球近90%，但這些稀有資源卻連年低價(jià)出口，賣(mài)出的“泥巴”價(jià)從沒(méi)有體現(xiàn)出中國(guó)應(yīng)有的主導(dǎo),，反而因?yàn)閻阂飧?jìng)爭(zhēng)互相壓價(jià),。
2010年10月“加鉀收購(gòu)局”塵埃落定，必和必拓鎩羽而歸,；加鉀股價(jià)暴漲,，獲得充裕資金；中化收獲了一份長(zhǎng)達(dá)三年的鉀肥進(jìn)口協(xié)議,，但這份中化與加鉀簽訂的三年315萬(wàn)噸的合同，其三年進(jìn)口價(jià)格分別為每噸600美元,、695美元,、790美元。而中化與白俄羅斯鉀肥聯(lián)合體簽訂的2010年年度協(xié)議價(jià)是350美元,。
當(dāng)所有人都在為加鉀最終能否落入必和必拓之手而擔(dān)憂時(shí),，加鉀卻通過(guò)中化將一批高價(jià)的鉀肥“傾銷(xiāo)”到了中國(guó)。
從進(jìn)口到出口,，從石油,、鐵礦石、稀土到玉米,、棉花,、大豆，再到紡織服裝,、電子產(chǎn)品等工業(yè)制成品,，中國(guó)缺乏國(guó)際貿(mào)易定價(jià)權(quán)的現(xiàn)象極為廣泛，只不過(guò)程度有所不同,。
這讓商務(wù)部也不得不直言：“我國(guó)在國(guó)際貿(mào)易體系的定價(jià)權(quán),，幾乎全面崩潰。中國(guó)當(dāng)前面臨的一大問(wèn)題就是大宗商品定價(jià)權(quán)的缺失,�,！�
截至2010年，僅中國(guó)的2
500多所大學(xué)中,，就有80%訂購(gòu)了愛(ài)思唯爾數(shù)據(jù)庫(kù),，每年高校組團(tuán)購(gòu)買(mǎi)愛(ài)思唯爾產(chǎn)品的經(jīng)費(fèi)達(dá)2
600萬(wàn)美元，而中國(guó)科學(xué)院系統(tǒng)每年購(gòu)買(mǎi)愛(ài)思唯爾產(chǎn)品的經(jīng)費(fèi)為600多萬(wàn)美元,。這幾乎是這兩個(gè)系統(tǒng)外刊訂閱經(jīng)費(fèi)的40%~60%,。愛(ài)思唯爾卻在2007年平均提價(jià)16%的情況下繼續(xù)在2010年高喊漲價(jià)18%。這一持續(xù)的漲價(jià)已經(jīng)超過(guò)各高校的忍耐限度,，但是愛(ài)思唯爾依然有底氣堅(jiān)持自己的定價(jià),。
……
以上最終形成了中國(guó)大宗商品國(guó)際貿(mào)易上的怪現(xiàn)象，就是所謂的做買(mǎi)方時(shí)“越貴越買(mǎi)”、“越買(mǎi)越貴”,，做賣(mài)方時(shí)“越賣(mài)越賤”,、“越賤越賣(mài)”。按理說(shuō),，大買(mǎi)主或大賣(mài)主有能力在一定程度上左右價(jià)格走勢(shì),，但中國(guó)卻沒(méi)有那么幸運(yùn)，如果那叫作幸運(yùn)的話,。
鑒于上述怪現(xiàn)象,，本書(shū)從多角度、全方位進(jìn)行了探討,，針對(duì)不同商品類別獨(dú)立成章深入分析,，找出了相應(yīng)的具體原因，提出了長(zhǎng)期對(duì)策,，并結(jié)合當(dāng)前金融危機(jī)這一特殊背景,，簡(jiǎn)述了化危機(jī)為轉(zhuǎn)機(jī)的觀點(diǎn)。
總的來(lái)說(shuō),，“定價(jià)權(quán)”的取得會(huì)比較艱苦和漫長(zhǎng),，涉及國(guó)際貨幣體系、政府作用,、經(jīng)濟(jì)貿(mào)易,、金融市場(chǎng)、企業(yè)管理等領(lǐng)域,，它是由方方面面的因素共同作用形成的,。“定價(jià)權(quán)”往往與國(guó)際貨幣體系關(guān)系很大,，價(jià)格是以某種國(guó)際貨幣為準(zhǔn)來(lái)定的,，所以要取得“定價(jià)權(quán)”，人民幣就得加快成為國(guó)際貨幣,。而中國(guó)的經(jīng)濟(jì)實(shí)力和發(fā)展前景,，為此提供了條件，當(dāng)前的金融危機(jī)更進(jìn)一步加速了這一趨勢(shì),。當(dāng)然,，對(duì)于這一問(wèn)題的解決，政府也在努力推動(dòng)中,，本書(shū)具體章節(jié)中將不作詳述,。