羊年春節(jié)臨近,，和往年一樣，不少銀行又到了推產(chǎn)品的旺季,。不僅是春節(jié)特別版的理財產(chǎn)品頻上市,，各具特色的賀歲金產(chǎn)品也不少見。接受《經(jīng)濟參考報》記者采訪的業(yè)內(nèi)人士提醒,，春節(jié)理財噱頭多,，投資者在購買時須謹慎。
爭打“春節(jié)營銷牌”
南京銀行最近發(fā)售的一款42天期限理財產(chǎn)品預期年化收益率6.4%,，5萬元起投,；該行另有一款5萬元起投、35天期限的新客戶專享短期理財產(chǎn)品，預期年化收益率5.9%,。
華夏銀行也發(fā)售了一款名為“增盈1466號”的理財產(chǎn)品,，5萬元起投，期限687天,，主要投資債權(quán)和貨幣市場,，預計到期最高年化收益率為6.5%。
與此同時,，節(jié)前不少銀行紛紛發(fā)售帶有春節(jié)營銷噱頭的理財產(chǎn)品,。如錦州銀行發(fā)行的“7777理財創(chuàng)富047期365天春節(jié)特別版人民幣理財產(chǎn)品”，這款產(chǎn)品明確指明是春節(jié)特別版,，其預期收益率達6.6%，投資期限為365天,，投資起點為5萬元,。“該產(chǎn)品主要投資于債權(quán)及權(quán)益類金融產(chǎn)品和貨幣市場工具,，投資標的的安全性較高,，風險低。像這類產(chǎn)品,，是值得投資者購買的,。”銀率網(wǎng)分析師表示,。
華夏銀行武漢分行國際金融理財師方亮在接受《經(jīng)濟參考報》記者采訪時表示,，今年節(jié)前的理財產(chǎn)品市場，產(chǎn)品的種類更加多樣,，不僅有債券型的常規(guī)理財產(chǎn)品,，也有以強調(diào)“保本”為特色的理財產(chǎn)品，當然還有結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品,�,？梢哉f，隨著春節(jié)的臨近,，理財市場迎來了百花齊放的局面,。
降準對預期收益率影響有限
就在上周，央行突然宣布降準,。此次除全面降準0.5個百分點外,，還對一些金融機構(gòu)定向降準。通過測算,，此次降準將釋放資金逾6000億,。
不過，銀率網(wǎng)分析師表示，央行降準在短期內(nèi)對理財產(chǎn)品的收益率無太大影響,，因為臨近春節(jié),，貨幣需求旺盛，銀行一方面為補充自身流動性需求,，一方面為增加儲戶黏性,，有動力發(fā)售高收益的理財產(chǎn)品。
方亮則表示,，降準意味著利率有進一步下調(diào)的可能,。因此，銀行發(fā)行的常規(guī)理財產(chǎn)品收益會較之前略有下降,。但這并不是絕對的,，因為利率下降，會帶動債券價格上漲,。對于債券類的理財產(chǎn)品來說,，收益下降的幅度應(yīng)該小于利率下降的幅度，這就是所謂的“相對上升”,。2015年,，不斷有銀行發(fā)行高收益的債券型理財產(chǎn)品，也是基于這個原因,。
觀察市場可以看出,，不少在售的理財產(chǎn)品的預期年化收益率都接近或超過6%。不過,，據(jù)銀率網(wǎng)數(shù)據(jù)庫統(tǒng)計,，節(jié)前理財產(chǎn)品的預期收益率較之前沒有大幅提升。因為在過去的一段時間,，市場流動性普遍緊張,，銀行又面臨時點性資金需求，理財產(chǎn)品收益率已經(jīng)被推升至一個較高的位置,。節(jié)前這段時間,，理財產(chǎn)品的預期收益率將會一直維持在這一高位。
銀行版“賀歲金”品種不少
事實上,，春節(jié)也是黃金消費的傳統(tǒng)旺季,，銀行也熱衷推“賀歲金”之類的產(chǎn)品。
近日,，中信銀行發(fā)行的中信“羊年生肖金”,、“羊年壓歲錢”、“羊年感恩利是”和“金喜良緣”四款賀歲金鈔已全面上線,。另外,，針對兒童市場,，建行首款專門為孩子定制的“喜羊羊與灰太狼壓歲金鈔”也于近日上市。
民生直銷銀行則推出了送黃金的活動,，以積累人氣,。
方亮表示，黃金也是銀行的業(yè)務(wù)之一,。春節(jié)前,，各家銀行都在舉行以較低價格購買黃金的活動，用于回饋客戶,。但這僅限于黃金商品,，銀行通過自己的供貨渠道拿到的黃金商品，往往比商場柜臺銷售的價格優(yōu)惠一些,。投資者如果也是銀行客戶,，可以通過這種活動買到價格相對較低的一些黃金。對于純粹的黃金投資而言,，也可以用銀行的系統(tǒng)來實現(xiàn),。
銀率網(wǎng)分析師則認為，銀行推出的黃金產(chǎn)品具有一定的投資價值,，但實物黃金不適合中短期投資理財，長期持有才能體現(xiàn)黃金保值增值的功能,。另外,，投資者在購買時應(yīng)關(guān)注黃金產(chǎn)品回購的條件、回購手續(xù)費,、回購價格等,，購買后應(yīng)妥善保存購買手續(xù)。
保守型投資者可選中長期產(chǎn)品
實際上,，在春節(jié)之前,，一些互聯(lián)網(wǎng)金融平臺也推出了不少搶紅包的活動來吸引投資者，短期的高收益理財產(chǎn)品更是層出不窮,。
銀率網(wǎng)分析師表示,，與一些貨幣基金類的互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品相比，理財產(chǎn)品有明確的投資期限,，在投資期限內(nèi),，投資者的資金年化收益率都是產(chǎn)品合同上約定的。而貨幣基金的高收益率僅在節(jié)前有所表現(xiàn),，無法維持,，其收益在節(jié)后可能很快就會下滑。因此,，對于保守型投資者和那些沒有時間理財?shù)耐顿Y者,，趁節(jié)前有高收益理財產(chǎn)品發(fā)售，購買一些期限中長、收益率過6%的產(chǎn)品是一種很好的選擇,。
而據(jù)銀率網(wǎng)數(shù)據(jù)庫統(tǒng)計,，今年與往年的不同之處在于，高收益理財產(chǎn)品的投資期限大大延長,。
方亮表示,，投資者購買理財產(chǎn)品，應(yīng)根據(jù)自己的需求和風險承受能力來選擇,，不可一概而論,。利率下行的背景下，在大部分資產(chǎn)投資于穩(wěn)定的債券型理財產(chǎn)品的同時,，可以適當購買一些債券型基金加以補充,。
方亮還表示，進入2015年,，理財產(chǎn)品的收益率日趨多樣化,。根據(jù)往年經(jīng)驗來看，節(jié)前理財產(chǎn)品的收益水平可能會有所提升,，但春節(jié)前并不是唯一能抓住高收益的機會,，細心觀察各家銀行會發(fā)現(xiàn)每周都有高收益的產(chǎn)品推出。例如,，華夏銀行不定期推出的理財“秒搶”活動,，就比一般理財產(chǎn)品收益率高出不少。同時華夏銀行還推出了理財“團購”活動,，收益也會比普通產(chǎn)品高,。
