|
據(jù)外媒報道,，法國興業(yè)銀行和高盛等多家老牌金融機構(gòu)正商討資助P2P融資平臺Aztec Money,，探索打破傳統(tǒng)融資模式。去年,，英國桑坦德銀行宣布和英國最大的P2P平臺之一FundingCircle建立合作關(guān)系,。在美國,，P2P平臺主要投資者包括大銀行和其他領(lǐng)先金融服務(wù)公司。這些情況表明,，傳統(tǒng)金融力量與互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)進行有效結(jié)合,，將會成為P2P平臺發(fā)展新趨勢。我國P2P平臺也亟待注入傳統(tǒng)金融力量,。
我國P2P平臺先天不足,。據(jù)網(wǎng)貸之家統(tǒng)計，截至2014年12月末,，我國有P2P網(wǎng)絡(luò)貸款平臺1575家,，貸款余額達到1036億元。雖然平臺數(shù)量快速增長,，參與人數(shù)幾何倍增,，但問題平臺數(shù)量也同步迅速增長。2014年全國累計新增問題平臺數(shù)量275家,，約為過去總和的3倍,。綜合來看，我國P2P平臺先天不足,，野蠻生長,。這主要是因為：
一是經(jīng)營模式異于P2P核心理念,。P2P平臺生命力在于提供線上信息中介服務(wù)。國外P2P平臺采用線上審核借款信息,，因而獲得較傳統(tǒng)金融機構(gòu)審貸成本的巨大優(yōu)勢,。我國P2P平臺主要采用線下認證審查借款人信用，運營成本居高不下,，影響到平臺經(jīng)營可持續(xù)性,。
二是高成本融資偏離普惠金融軌道風(fēng)險,。雖然P2P平臺是實現(xiàn)普惠金融的重要途徑,，但其“小額、分散”特點,，并不適合高成本融資,。截至2013年9月，美國著名P2P平臺Prosper的平均貸款年利率為6.73%,，Lending Club為6.78%,，而同期市場信用卡平均年利率為10.99%-22.99%。但我國P2P平臺平均年利率在15%以上,，遠遠超過銀行貸款利率,，存在偏離普惠金融的風(fēng)險。
三是借款人信用分析不具優(yōu)勢,。我國社會信用體系還不完善,，借款人信用信息公開收集渠道有限。與傳統(tǒng)金融機構(gòu)相比,，我國P2P平臺在信用信息收集與分析能力并不具備明顯優(yōu)勢,，因而平臺貸款風(fēng)險整體較高。而我國相當(dāng)多P2P平臺借助線下實地認證控制借款人信用風(fēng)險,，也是無奈之舉,。
傳統(tǒng)金融力量有助于快速有效提升P2P平臺價值。P2P平臺價值在于金融與互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的有效融合,。當(dāng)前互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的廣泛應(yīng)用,，使得我國P2P平臺的準入門檻并不高，但P2P平臺的金融內(nèi)核還未真正形成,，以至于部分P2P平臺陷入非法集資,、金融詐騙的旋渦。而傳統(tǒng)金融力量注入,，可以在短期內(nèi)有效提升P2P平臺的核心價值,。傳統(tǒng)金融機構(gòu)擁有廣泛網(wǎng)絡(luò)，可以節(jié)省P2P平臺線下借款人認證成本,；傳統(tǒng)金融機構(gòu)掌握豐富客戶資金交易信息,，為運用大數(shù)據(jù)技術(shù)進行線上信用信息審核奠定堅實基礎(chǔ),；傳統(tǒng)金融機構(gòu)完善的風(fēng)險管理框架和強大的科技力量，可以有效彌補我國P2P平臺在風(fēng)險控制和防范網(wǎng)絡(luò)攻擊的短板,；傳統(tǒng)金融機構(gòu)在法律及投資咨詢,、逾期貸款追償和其他增值服務(wù)方面，也可以實現(xiàn)內(nèi)部資源共享,，提升P2P平臺競爭力,。
前海微眾銀行的誕生，是我國傳統(tǒng)金融力量與互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)融合的一次有益探索,。為推動我國P2P平臺健康發(fā)展,，需要鼓勵傳統(tǒng)金融機構(gòu)在風(fēng)險可控的前提下，積極拓展P2P平臺業(yè)務(wù),，真正有效緩解小微企業(yè),、個人創(chuàng)業(yè)所面臨的融資難題，做大做強我國普惠金融,。
|
