今年上半年上市銀行業(yè)績表現(xiàn)基本符合市場預(yù)期,。據(jù)統(tǒng)計，16家上市銀行上半年凈收6849億元,，同比增幅約為11%,，此前市場預(yù)計增速多為略超11%，環(huán)比一季度略下行,。值得指出的是,，相對凈息差、資本狀況等指標(biāo),，目前資產(chǎn)質(zhì)量為市場關(guān)注的焦點,，如此前預(yù)期，上市銀行不良繼續(xù)上行,，且呈現(xiàn)地區(qū)性蔓延,。
業(yè)績符合預(yù)期
據(jù)海通證券統(tǒng)計，16家上市銀行2014年上半年凈利潤總計為6849億元,，同業(yè)平均業(yè)績增幅約為11%,，較一季度業(yè)績增幅下降約1個百分點。去年上半年16家上市銀行凈利潤為6192億元,。工行依然是最賺錢的銀行,，上半年實現(xiàn)歸屬母公司股東凈利1481億元。
值得指出的是,，上半年上市銀行中,，多個銀行同比業(yè)績增幅僅有個位數(shù)，其中工行,、建行,、交行、光大分別僅有7.05%,、9.14%,、5.59%、6.22%,，多個上市銀行同比業(yè)績增幅為個位數(shù)近年來并不多見,。業(yè)績增速仍然維持相對高位的是平安銀行、南京銀行,，兩者同比業(yè)績增幅分別為33.74%,、19.26%。就類別來看，城商行總體業(yè)績增幅居前,，大行平均業(yè)績增速最低,。
上市銀行今年上半年中間業(yè)務(wù)收入表現(xiàn)也平平。海通證券統(tǒng)計,，上市銀行凈手續(xù)費(fèi)收入同比增長16%,，較上季度增速下降3百分點，較去年增速降7個百分點,。
表現(xiàn)相對良好的指標(biāo)是凈息差,。據(jù)海通證券統(tǒng)計，上半年上市銀行凈利息收入同比增15%,，較上季度增加2個百分點,，整體規(guī)模貢獻(xiàn)為主，息差亦有貢獻(xiàn),。據(jù)其測算,，二季度上市銀行凈息差環(huán)比平均上行8bp,，海通證券認(rèn)為這一改善可能與同業(yè)負(fù)債成本下降,、存款占比上升有關(guān)。
另一個相對樂觀的指標(biāo)是,，上市銀行資本狀況在進(jìn)一步改善,。據(jù)海通證券統(tǒng)計，上市銀行核心一級資本平均9.29%,，資本充足率11.65%,，剔除1季度未公布銀行，較一季度分別上行8bp,，24bp,。
不良率蔓延
相對于凈息差、資本等各類指標(biāo),，目前市場更為關(guān)注的是銀行資產(chǎn)質(zhì)量的表現(xiàn),。且正如此前市場預(yù)期，上市銀行上半年不良呈現(xiàn)“雙升”局面,，且呈現(xiàn)地區(qū)性蔓延,。
據(jù)統(tǒng)計上市銀行上半年平均不良率為1.05%，較一季度上行4bp,。不良率較高的銀行為農(nóng)業(yè)銀行,，其不良率為1.24%，北京銀行資產(chǎn)質(zhì)量表現(xiàn)相對突出,，不良率僅有0.68%,。
整體來看上市銀行不良率優(yōu)于整體行業(yè)平均值。來自銀監(jiān)會的統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，截至6月末,，商業(yè)銀行不良貸款率1.08%,，比年初上升0.08個百分點，不良貸款余額比年初增加1024億,。
就行業(yè)來看,，多個銀行指出制造業(yè)與批發(fā)、零售業(yè)不良增加較多,。農(nóng)行半年報指出,，制造業(yè)、批發(fā)和零售業(yè)不良貸款反彈較大,，分別較上年末增加60.34
億元和53.66
億元;建行也表示,，新增不良貸款仍主要集中在制造業(yè)和批發(fā)零售業(yè);中行副行長張金良也指出，從行業(yè)上看,，該行今年新發(fā)生不良貸款主要集中在制造業(yè),、批發(fā)零售業(yè)和交通運(yùn)輸業(yè)。
從地區(qū)上看,，不良正呈現(xiàn)區(qū)域性蔓延態(tài)勢,，新發(fā)生不良不再集中于長三角。工行稱,，上半年其不良余額增加較多的地區(qū)分別是環(huán)渤海地區(qū),、珠三角和西部地區(qū);招行也稱，不良貸款增量73.38%集中在珠江三角洲及海西地區(qū),、中部及長江三角洲地區(qū),。
就熱點領(lǐng)域來說，今年關(guān)注的焦點不再局限于房地產(chǎn)和地方融資平臺,，不良率高企的鋼貿(mào)等行業(yè)頗受關(guān)注,，工行今年6月末鋼貿(mào)貸款余額424億元，但不良貸款規(guī)模達(dá)到65.9億元,。來自銀監(jiān)會的數(shù)據(jù)顯示,，據(jù)初步統(tǒng)計，商業(yè)銀行鋼貿(mào)行業(yè)表內(nèi)外不良資產(chǎn)合計已達(dá)738億,，不良率高達(dá)5.69%,，遠(yuǎn)高于各項貸款平均不良率。
不過,，上市銀行整體也強(qiáng)化了抗風(fēng)險的能力,，并加大了不良處置力度。據(jù)海通證券統(tǒng)計,，上市銀行平均撥貸比2.52%,，撥備覆蓋率257%，且上半年核銷力度持續(xù)加大，上半年核銷轉(zhuǎn)出率平均23%,，較上年增加6個百分點,。
