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2月9日,，銀監(jiān)會對外發(fā)布《關于整治銀行業(yè)金融機構不規(guī)范經營的通知》,，對銀行業(yè)系統(tǒng)不規(guī)范經營行為進行專項整治,，同時要求4月1日起各銀行對于服務收費項目明碼標價,。盡管該通知并未關涉到理財產品方面的具體措施,，但有關理財費率的問題依然備受關注,。
投資快報記者了解到,，部分銀行的理財產品公布的收益率并未扣除費率,，而不同銀行同類產品費率相差超過0.34%;而有銀行雖標明產品的費率和收益,，但卻跟實際情況存在誤差,，有近1%的收益憑空消失;而投資者還需關注的是，同銀行不同產品費率可能相差0.6%,，外幣產品手續(xù)費還受匯率影響,。
此外，有銀行員工告知記者,，員工可享受真正免除費率的優(yōu)惠,，實際收益率較投資者高0.3%。而行內人士則表示,，由于證監(jiān)會并未對理財產品費率做一個明文規(guī)定,，各行都有自己的收費標準和收費形式,，因此很難對理財產品費率進行系統(tǒng)的研究。
傳理財產品收益內外有別
銀行員工和投資者最多差0.3%
投資快報記者近日從某商業(yè)銀行員工處獲悉,，理財產品收益率內外有別,，同一款產品員工獲得6%的收益率，而投資者僅獲5.7%的收益,。據(jù)悉,，該款理財產品對外公開公告的準確收益率正好是5.7%�,！耙驗楣嫉念A期收益率是扣除了手續(xù)費的,，所以是5.7%。員工可能免除了手續(xù)費吧,�,！痹搯T工表示。
此外,，該員工還發(fā)現(xiàn),，有同事最終獲得了較6%收益率更高的收益�,！翱赡苁鞘找娉隽祟A期,，所以分了一些給員工�,！�
但也有招商銀行從業(yè)人員告訴記者,，員工并沒有收益率上的優(yōu)惠，但對理財產品內部的運行情況比較了解,，會對新產品的認知度高些,，在選擇產品上更有優(yōu)勢。
記者就該問題咨詢了第三方理財機構,。其中,，經常發(fā)布銀行理財周報等信息的普益財富機構人員告訴記者，研究各大銀行是否在預期收益率中扣除了各種費率,，是非常復雜的事,。“我們沒有就這個問題進行研究,�,！痹撁撠熑艘矊T工是否有優(yōu)惠不了解。
而交通銀行客服代表告訴記者,，“我們行有托管費,、手續(xù)費，銷售費沒有,。但是這些都是我們行替客戶付的,�,！�
那假如不幸理財產品虧損，所謂的各種費率是否要投資者支付呢?對于此問題,，有銀行工作人員解釋稱,，如果是保本型理財產品，則投資者無需額外支付,，如果是非保本產品,，則無需支付。而對于此問題,，交行等客服代表告訴記者,，“我們一直不收費�,！�
部分產品預期收益未扣除費率
不同銀行同類產品費率差0.36%
事實上,，由于銀監(jiān)會并未對理財產品的收費明文規(guī)定，銀行基本根據(jù)自身情況進行定價,。投資快報記者發(fā)現(xiàn),，部分銀行在理財產品說明書中并未寫明收取手續(xù)費的額度和方式。
少數(shù)銀行對外公布的理財產品預期收益率尚未扣除各種費率,。農業(yè)銀行近期一款浮動收益產品規(guī)定,，“托管費年化0.05%
若產品到期實現(xiàn)的收益小于或等于預期最高年化收益與托管費之和,投資管理費為0;若產品到期實現(xiàn)的收益超出了預期最高年化收益與托管費之和,超出部分將全部作為中國農業(yè)銀行的投資管理費。投資管理費=理財資金×(理財資金投資收益率-預期最高年化收益率-0.05%)×實際理財天數(shù)÷365”,。也就說,，預期最高年化收益率并未扣除相關在費率。
此外,，另一種情況也較為突出,，四大行之一的中行在某款產品中表示，“理財計劃成立后,管理費從理財計劃財產中計提并支付給管理人”,，卻未透露這筆管理費包括那些內容,，要扣除多少，最終收益率為多少;而工行的某款掛鉤黃金理財產品則有類似的規(guī)定,，“為確保此項理財業(yè)務的款項交割,，銀行有權依據(jù)投資者認購金額從投資者理財資金賬戶中主動扣劃本理財產品項下相應理財款項”,，但相關理財項款卻未標明,。
與之相對的是，大部分銀行理財產品收益率是扣除掉費率后的所得,。投資快報記者發(fā)現(xiàn),，各大銀行的理財產品費率收取差異較大，不同銀行的同類產品收費率差別在0.36%之間,。以上海農商行為例,，其最新一款“鑫意”理財恒通2012的預期年化收益率為4.96%,，其年化托管費用0.05%，產品交易費用0.01%,，扣除各種費用后,，預期年化收益率為4.90%。工行“工銀財富”專屬(資產組合投資型)2012年第
5期,，該資產組合預期年化收益率約5.62%,，扣除工商銀行理財銷售費、托管費等費用,，產品到期后,，若所投資的資產按時收回全額資金，則客戶可獲得的預期最高年化收益率可為5.20%,。據(jù)悉,，其年化理財資產托管費率0.02%
銷售手續(xù)費率為0.4%。而招商銀行一款產品,，托管費率0.02%/年,，銷售費率0.40%/年，并注明“在扣除托管費,、銷售費等相關費用后,，本理財計劃預期最高到期年化收益率為5.10%”。
產品莫名蒸發(fā)近1%收益
收益相同產品費率差了0.4%
投資快報記者發(fā)現(xiàn),，建設銀行2月10日發(fā)放的“乾元—私享型”非保本浮動收益型產品,，其產品說明書顯示“產品擬投資的資產組合預期年化凈收益率為5.7%-6.8%，扣除銷售費率,、托管費率后,，在投資于基礎資產的本金和獲得收益按時足額回收的情況下，客戶預期年化收益率為4.7%”,。然而,，說明書同時規(guī)定，“理財產品以實際募集資金總額為基礎,，收取的固定費用為銷售費,、產品托管費。其中,，產品銷售費率為0.20%/年,，產品托管費率為0.05%/年�,！�,，也就是說，除了這兩筆固定的收費外，收益率應該為5.45%至6.55%之間,，建行另外再扣除其他在一筆0.7%至1.75%的其他費用,。但建行并未在說明書中注明。
同樣是非保本浮動收益型,，費率一樣的產品,，“乾元—尊享型”產品的收益為“擬投資的資產組合預期年化凈收益率為5.7%-6.8%，扣除銷售費率,、托管費率后,，在投資于基礎資產的本金和獲得收益按時足額回收的情況下，客戶預期年化收益率為5.10%,�,！睋�(jù)悉，
該款產品在要求跟“乾元—私享型”一致,，“本產品收取的固定費用為產品托管費和產品銷售費,。其中，產品托管費不超過產品基礎資產日均托管規(guī)模的0.05%/年,、產品銷售費為客戶投資本金日均余額的0.20%/年”,，則去除固定收費后，建行另外還扣除了一筆0.35%至1.45%的其他收費,，但建行并未說明也沒有相關解釋,。
經比較，同類型的兩款產品年化凈收益率一致,，費率也一致,，其最終獲得預期年化收益率卻相差了0.4%。
針對理財產品收費問題,，建行客服人員建議記者前往具體的網點進行查詢,，“理財經理會進行解釋”。而建行相熟的工作人員對記者表示,，她也看不明白是否有扣除其他的費用,，“客戶一般關心到手的收益，并未咨詢過費率,�,！�
同銀行不同產品費率差0.6%
外幣產品手續(xù)費還受匯率影響
投資快報記者還發(fā)現(xiàn)，同一銀行不同品牌的產品費率相差較大,，投資者應加以了解,。例如，建行滾動式“乾元—日日鑫高”資產組合型,，“產品收取的固定費用為產品托管費和產品銷售費,。其中,，產品托管費不超過產品基礎資產日均托管規(guī)模的0.05%/年,、產品銷售費為客戶投資本金日均余額的0.8%/年,。”而根據(jù)投資時間問題,，其收益率從2.51%至4.11%不等,。
而公開資料顯示，2月15日一款利得盈人民幣債券型的收費標準是,，“產品托管費率：0.05%;產品運行期間,，理財產品的托管費用以產品名義金額(即產品募集資金)為基礎計提。產品到期后,，托管費用將從產品中直接扣除,。”
“利得盈”信托貸款型,，理財產品項下信托公司收取信托報酬費率(年化)為產品募集總金額的1.00%,，理財產品托管人收取托管費率(年化)為產品募集總金額的0.05%，若扣除上述費用及相關稅,、費后理財產品實際收益率超過產品預期最高收益率,，超過部分中國建設銀行將作為理財產品管理費與理財產品銷售費進行收取。
而令人驚訝的是,，外幣理財產品卻收取人民幣計提的手續(xù)費,。根據(jù)建行一款匯得盈保本型外幣理財產品，“預期年化收益率約為2.15%
,，再扣除我行固定托管費用0.05%,，產品的預期年化收益率為2.1%�,！�,，而根據(jù)規(guī)定，“產品托管費率：0.05%;產品運行期間,，理財產品的托管費用按照T日投資幣種對人民幣中間價折算基數(shù)計算出的人民幣為基礎計提,。產品到期后，托管費用將從產品中直接扣除,�,！币簿褪钦f，假如理財幣種當日手續(xù)費走跌或走高,，對手續(xù)費起到很大的浮動影響,。
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