作為穩(wěn)健理財?shù)闹匾乐�,，銀行理財產(chǎn)品也“投其所好”，相繼打出“縮短投資期限”,、“上調(diào)收益率”等招牌,。不過，據(jù)記者近日調(diào)查了解,，近期在售的理財產(chǎn)品期限,、收益率及門檻都發(fā)生著不小的變化，本報記者將為您對各家銀行理財產(chǎn)品的收益率進行一下梳理,。
短期理財產(chǎn)品仍是市場主力
或許是不用考慮假日因素,，或許是加息的“風聲”暫時放緩，銀行理財產(chǎn)品的短期化程度目前逐漸趨于正常,。一個多月以前,，短則一兩天長則不到一個月的超短期理財產(chǎn)品隨處可見，但是,，據(jù)記者調(diào)查,，自上周開始，1-3月期的理財產(chǎn)品發(fā)行量明顯增加,，并逐漸占據(jù)主流,。
據(jù)金融界發(fā)布的統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，從投資期限分布看，上周共有18家銀行發(fā)行了264款理財產(chǎn)品,，其中1個月以下的理財產(chǎn)品發(fā)行數(shù)量為95款,，占總發(fā)行量的35.98%；1-3個月的理財產(chǎn)品發(fā)行數(shù)量為75款,，占總發(fā)行量的28.41%,，相比前一周數(shù)量猛增一倍；3-6個月的理財產(chǎn)品發(fā)行數(shù)量為40款,，占總發(fā)行量的15.15%,。金融界相關(guān)分析人士認為，理財產(chǎn)品發(fā)行由超短期向短期轉(zhuǎn)變,，在一定程度上反映出這個市場目前趨于穩(wěn)定,。
同時，據(jù)記者不完全統(tǒng)計,，目前正在發(fā)售的23款最新理財產(chǎn)品中,，除了兩款滾動型產(chǎn)品外，1個月以下產(chǎn)品為4款,，1-3個月產(chǎn)品共有15款,，3-6個月為兩款。對此,，普益財富的研究員認為,，2011年的宏觀調(diào)控使金融市場資金面趨于緊張，尤其是資本市場中的短期資金需求更顯得迫切,，因此銀行理財產(chǎn)品的發(fā)行也體現(xiàn)了這種趨勢,，短期理財產(chǎn)品大行其道。
預期收益已呈下滑趨勢
雖然從4月中旬到5月初,，多家銀行發(fā)布公告上調(diào)了部分理財產(chǎn)品的收益率,，但是“少數(shù)并不能代表多數(shù)”。對于新發(fā)售的產(chǎn)品,，銀行方面表示,，已經(jīng)在4月初加息后調(diào)整了收益率，但是預期年化收益率較以往卻出現(xiàn)明顯下滑,。表中23款短期理財產(chǎn)品按照預期年化收益率由低至高排列,，并未考慮期限、投資金額等,。其實收益率相較以往發(fā)行的同類型,、同期限產(chǎn)品已經(jīng)有所下調(diào)。如此前30天以下產(chǎn)品的收益率都可以很輕易達到4%,，現(xiàn)在看來僅有兩款產(chǎn)品收益率觸及到了4%,。
公開資料顯示,，5月以來，短期理財產(chǎn)品的預期年化收益率已出現(xiàn)明顯下滑,，新發(fā)行的期限在1個月（含）以內(nèi)的產(chǎn)品,，平均預期年化收益率僅為2.72%。即便是將3個月（含）以內(nèi)的此類產(chǎn)品都統(tǒng)計到,，平均預期年化收益率也僅僅是3.2%,。
事實上,，記者了解到,，這一現(xiàn)象早在今年4月就已有“苗頭”顯現(xiàn)。銀率網(wǎng)金融研究中心近日發(fā)布的《銀行理財產(chǎn)品市場月報》顯示,，4月各期限人民幣理財產(chǎn)品的預期年化收益率整體下降,，其中投資期限為1個月以內(nèi)的產(chǎn)品預期收益率環(huán)比下降4.1%；1-3個月產(chǎn)品環(huán)比下降0.4%,。
中國社科院理財產(chǎn)品研究中心研究員太雷指出,，之所以多家銀行近期紛紛上調(diào)某幾款產(chǎn)品的收益率，一方面是對于加息的預期,，更大的可能性是某幾款產(chǎn)品在近幾個月加息周期中收益率一直未有明顯調(diào)整,。而相較于前段時間銀行提高收益率瘋狂“攬儲”，目前,，這種緊張氣氛已經(jīng)逐漸緩解,。因此，理財產(chǎn)品收益率普遍有走低的趨勢,。
保本型理財產(chǎn)品更受寵
由于證券市場的動蕩,，市民對穩(wěn)健型理財產(chǎn)品較為推崇。金融界產(chǎn)品研究中心的數(shù)據(jù)顯示,，之前發(fā)行的260多款理財產(chǎn)品中,，債券投資類占據(jù)發(fā)行首位，共發(fā)行123款,，占總發(fā)行量的46.59%
,；處在第二位的是組合投資理財產(chǎn)品，發(fā)行數(shù)量為
110款,，占總體發(fā)行數(shù)量的41.67%,；債券類與組合投資類產(chǎn)品已經(jīng)占到了發(fā)行總量的九成左右。
之前發(fā)行的理財產(chǎn)品排行前十位的均為保本固定收益型,，理財產(chǎn)品的最高收益率也相對保守,，沒有超過5%
。理財分析師表示,，目前股市走勢尚不確定,，此類理財產(chǎn)品比較適合風險承受能力比較弱的投資者,。
此外，CPI連連“破五”,，一年期定存的收益率仍為負數(shù),，在這種情況下，結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品也有望迎來新機會,。中國銀行理財師羅毅表示,，從目前來看，普通類銀行理財產(chǎn)品的收益率一般僅在同期定期存款利率的基礎(chǔ)上上浮1-2個百分點,，而結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品可以達到較高的收益率,。因此，在通脹預期作用下,，該類產(chǎn)品也受到一定青睞,。
商報提醒：選購短期理財產(chǎn)品四注意
選購短期理財產(chǎn)品其實也是門學問。
首先,，投資者自己要了解資金的數(shù)量,、可以投資的時間，同時要注意產(chǎn)品類型,，切勿與銀保產(chǎn)品混淆,；
其次，說到購買時就要關(guān)注產(chǎn)品期限,，分清購買日,、募集期、起息日,、申購時間等,，還要關(guān)注投向、風險等級,，如果預期收益率很高投向卻單一應謹慎購買,；
此外，還要注意產(chǎn)品的其他費用,，如手續(xù)費,、管理費等；
最后,，就是資金的到賬時間,，一般理財金到賬的時間要比正常的結(jié)束日晚2-3天，所以在購買前就要詳細咨詢,，必要時可以選購實時到賬的理財產(chǎn)品,。