投中研究院今日發(fā)布的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示,,2014年第三季度,,A股市場(chǎng)IPO穩(wěn)定發(fā)行,香港仍為中國(guó)企業(yè)海外IPO首選市場(chǎng),。中企赴美上市仍以互聯(lián)網(wǎng)科技股為主,,共有71家中國(guó)企業(yè)上市,,較第二季度增加30家。
值得一提的是,,第三季度,,中企IPO融資金額2060.53億元,環(huán)比增長(zhǎng)329.42%
,同比增長(zhǎng)1271.82%,。第三季度,,中企IPO平均融資規(guī)模為29.44億元,環(huán)比增長(zhǎng)151.52%
,。有VC/PE背景的IPO中企26家,,合計(jì)融資1883.39 億元,機(jī)構(gòu)IPO退出金額4671.11 億元,,環(huán)比增長(zhǎng)341.27% ,。
第三季度71家中企成功IPO
2014第三季度,中企IPO企業(yè)數(shù)量較第二季度增加30
家,,融資規(guī)模增長(zhǎng)迅猛,。
根據(jù)CVSource投中數(shù)據(jù)終端顯示,第三季度合計(jì)有71家中企成功上市,,同比增加50家,,環(huán)比增加30家;IPO融資規(guī)模為2060.53億元,,同比增長(zhǎng)1271.82%,,環(huán)比增長(zhǎng)329.42%,平均融資規(guī)模為29.44億元,,與第二季度相比增長(zhǎng)151.52%,。
A股IPO持續(xù)火熱
2014第三季度,A股市場(chǎng)每月IPO10家左右,,共計(jì)29家,,較第二季度增加25家,融資規(guī)模環(huán)比增長(zhǎng)743.06
%,,A股市場(chǎng)IPO已經(jīng)步入穩(wěn)步節(jié)奏,。
截至2014年9月25日,首發(fā)正常審核狀態(tài)企業(yè)共460家,,其中已過會(huì)30家,。投中研究院表示,如按照每月消化10家計(jì)算,,需要消化數(shù)年,,預(yù)計(jì)未來A股將繼續(xù)保持IPO持續(xù)發(fā)行的節(jié)奏,A股IPO熱度暫時(shí)不會(huì)衰退,。
香港為中企主要境外上市地
境外方面,,第三季度42家中國(guó)企業(yè)在境外資本市場(chǎng)上市,募集資金1907.53億元,,數(shù)量上環(huán)比增加5
家,,融資規(guī)模環(huán)比增長(zhǎng)313.16%。
其中香港市場(chǎng)上,,第三季度共34家中企香港上市,,數(shù)量比上季度增加10家,融資規(guī)模比第二季度增加30.35%,,融資規(guī)模占第三季度中企融資規(guī)模17.07%,,數(shù)量占第三季度中資企業(yè)數(shù)量47.89%。
萬洲國(guó)際,、神州租車等一大批企業(yè)登陸香港市場(chǎng),,萬洲國(guó)際于8月5日上市,IPO規(guī)模159.18億港元,,為本季度香港市場(chǎng)最大的IPO,。中國(guó)最大的全國(guó)性大型連鎖汽車租賃企業(yè)神州租車于9月19日上市。
美國(guó)市場(chǎng)方面,,第三季度共2家中資企業(yè)上市,,數(shù)量環(huán)比上季度減少8家,融資規(guī)模環(huán)比增加707.91%,。其中中國(guó)最大的電子商務(wù)公司阿里巴巴集團(tuán)2014年9月19日成功登陸紐約證券交易所,,IPO規(guī)模250億美元,發(fā)行價(jià)68美元/ADS(1ADS代表1普通股),,首日收盤價(jià)93.89美元,,上漲38.1%。
互聯(lián)網(wǎng)IPO規(guī)模一枝獨(dú)秀
按行業(yè)來看,,第三季度,,中企互聯(lián)網(wǎng)IPO規(guī)模一枝獨(dú)秀,制造業(yè)中企IPO數(shù)量最多,。
根據(jù)CVSource投中數(shù)據(jù)終端,,第三季度,71家新上市中企分布于20個(gè)CV行業(yè),,較為分散,。第三季度,按數(shù)量,,制造業(yè)以11家占據(jù)本季度中企IPO總數(shù)量的15.49%,,建筑建材以7家位居第二,能源及礦業(yè),、醫(yī)療健康均為6家,,并列第三。
互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)有4家,,占第三季度中企IPO總數(shù)5.63%,;合計(jì)融資1566.22億元,占第三季度中企IPO總規(guī)模的76%。在互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)中阿里巴巴集團(tuán)IPO規(guī)模最大,,占第三季度互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)中企總?cè)谫Y規(guī)模的98.22%,,占第三季度所有行業(yè)中企IPO總規(guī)模的74.66%。
農(nóng)林牧漁,、醫(yī)療健康按融資規(guī)模位居第二,、第三。
九月份IPO規(guī)模最大
第三季度,,共71家中資企業(yè)實(shí)現(xiàn)IPO,,其中7月份34家,占第三季度中企IPO總數(shù)量的47.89%,,主要得益于眾多中資企業(yè)于本月于香港市場(chǎng)上市,,且融資規(guī)模均不高,所以7月份中企IPO平均規(guī)模在3個(gè)月中最低,。
8月份,,中企IPO融資186.88億元,由于香港市場(chǎng)中企IPO環(huán)比7月份銳減,,8月IPO規(guī)模下降,。
9月份,中企IPO數(shù)量于8月份相差僅1家,,但無論IPO規(guī)模還是IPO平均規(guī)模均顯著高于前兩月,,主要原因是9阿里巴巴集團(tuán)上市,其IPO規(guī)模巨大,,拉高9月的IPO規(guī)模所致,。
7月份,共有34家中企上市,,融資規(guī)模230.88億元,。其中中國(guó)內(nèi)地上市9家,包含上交所5家,、深圳主板和中小板2家,、創(chuàng)業(yè)板2家;香港市場(chǎng)共23家中企上市,,包含主板19家,、創(chuàng)業(yè)板4家;其他境外市場(chǎng)英國(guó)AIM1家,、德國(guó)法蘭克福交易所1家,。
8月份,共19家中企上市,,融資規(guī)模186.80億元,。其中中國(guó)內(nèi)地上市9家,,包含上交所5家、創(chuàng)業(yè)板4家,;香港市場(chǎng)共6家中企上市,,主板、創(chuàng)業(yè)板各3家,;其他境外市場(chǎng)英國(guó)AIM市場(chǎng)2家、德國(guó)法蘭克福交易所1家,,美國(guó)納斯達(dá)克1家,。
9月份,共18家中企上市,,融資規(guī)模1642.85億元,。其中中國(guó)內(nèi)地上市11家,包含上交所5家,、深圳主板和中小板1家,、創(chuàng)業(yè)板5家;香港市場(chǎng)共5家中企上市,,包括主板4家,、創(chuàng)業(yè)板1家;其他境外市場(chǎng)德國(guó)法蘭克福交易所1家,,美國(guó)紐交所1家,。
第三季度,共有71家中企在全球7個(gè)市場(chǎng)上市,,共計(jì)融資2060.53億元,,這7個(gè)全球市場(chǎng)包括上交所、深圳交易所主板及中小板,、創(chuàng)業(yè)板,、香港主板、香港創(chuàng)業(yè)板,、紐交所,、納斯達(dá)克、英國(guó)創(chuàng)業(yè)板,、法蘭克福交易所,。
在吸引中企上市數(shù)量上,香港主板市場(chǎng)以26家排名第一,,上交所以15家,、創(chuàng)業(yè)板以11家分別位列第二、第三,。在中資企業(yè)IPO融資規(guī)模上,,由于阿里巴巴集團(tuán)在紐交所上市,,IPO規(guī)模250.32億美元,這導(dǎo)致第三季度紐交所以IPO規(guī)模1538.36億元排名第一,,阿里巴巴集團(tuán)也是第三季度唯一在紐交所上市的中企,;香港主板市場(chǎng)以347.9億元排名第二,上交所以98.84億元排名第三,。
境內(nèi)廣東上市數(shù)量最多
第三季度,,共有71家中企實(shí)現(xiàn)IPO,其中來自香港的企業(yè)為12家,。
境內(nèi)方面,,廣東、北京,、浙江在中資企業(yè)IPO數(shù)量上位列前三,,分別為9家、8家,、7家,。
在IPO融資規(guī)模方面,由于阿里巴巴集團(tuán)融資規(guī)模巨大,,使得浙江以1581.91億元排名第一,;萬洲國(guó)際IPO規(guī)模159.18億港元,帶動(dòng)河南地區(qū)排名第二,;北京以69.93億元IPO規(guī)模排名第三,。
第三季度VC/PE退出活躍
第三季度,機(jī)構(gòu)退出活躍,,共計(jì)有26家有VC/PE背景的中企實(shí)現(xiàn)上市,,占第三季度實(shí)現(xiàn)上市中企數(shù)量的36.61
%;IPO融資規(guī)模1883.39億元,,占第三季度實(shí)現(xiàn)上市中企IPO總規(guī)模的91.40%,。
根據(jù)投中集團(tuán)CVSource數(shù)據(jù)終端統(tǒng)計(jì),第三季度共有80筆IPO退出,,比第二季度增加39筆,,退出金額共4671.11億元,比第二季度增長(zhǎng)341.27%,;平均單筆退出金額58.39億元,,比第二季度增長(zhǎng)126.15%。參與IPO退出機(jī)構(gòu)共57家,,比第二季度增加28家,,平均單筆退出回報(bào)率(倍數(shù))12.42倍,環(huán)比下跌38.2%,。
就單筆退出案例來看,,神州租車的上市,,君聯(lián)資本獲得343.53倍的退出回報(bào),為第三季度機(jī)構(gòu)IPO退出案例第一位,,這也是為數(shù)不多的從香港上市中企獲得如此高額的回報(bào)的案例,。
在傳統(tǒng)退出回報(bào)豐厚的美國(guó)上市中企中,第三季度阿里巴巴集團(tuán)的上市,,使軟銀獲得271.23倍的賬面回報(bào),。根據(jù)公開信息獲知,軟銀在阿里巴巴集團(tuán)的成長(zhǎng)歷程中,,在2000年注資2000萬美元,、2005年8月注資1.8億美元(雅虎并購阿里巴巴交易中一部分)共計(jì)2億美元,多年來,,軟銀從未從阿里巴巴集團(tuán)中套現(xiàn)退出,,而且在本次阿里巴巴集團(tuán)上市,、眾多機(jī)構(gòu)爭(zhēng)相獲得高額退出之際,,軟銀仍然選擇不套現(xiàn)。
長(zhǎng)期的對(duì)阿里巴巴集團(tuán)的投資使軟銀收益豐厚,,阿里巴巴集團(tuán)上市,,使得軟銀持有阿里巴巴集團(tuán)股權(quán)的市值高達(dá)542.47億美元,世界首富也或?qū)⒁字鬈涖y的實(shí)際控制人孫正義,。另外,,軟銀曾在2004年注資淘寶網(wǎng)6000萬美元,2005年隨著雅虎并購阿里巴巴交易獲得3.6億美元退出,,退出回報(bào)率6倍,。