中投公司2007年在美國(guó)黑石集團(tuán)(Blackstone
Group)IPO時(shí)認(rèn)購(gòu)的近10%股權(quán)即將在今年6月鎖定期屆滿(mǎn),。《第一財(cái)經(jīng)日?qǐng)?bào)》記者從多個(gè)渠道獲悉,，在此之后中投公司還將繼續(xù)持有黑石股權(quán),。
記者了解到，中投公司內(nèi)部仍然對(duì)黑石公司抱有很大信心,。2007年,，美國(guó)眾多大型銀行依靠政府的緊急援助才得以逃出生天，避免倒閉的厄運(yùn),；但是當(dāng)時(shí)黑石公司的各項(xiàng)資產(chǎn)仍然保持了較好的質(zhì)量和流動(dòng)性,，完全依靠自身力量擺脫了金融危機(jī)的負(fù)面影響。
此外,，在美國(guó)投資金融機(jī)構(gòu)的不易,，或許也將促使中投繼續(xù)保持對(duì)黑石的投資。一知情人士對(duì)本報(bào)稱(chēng),，2010年中投將其持有的摩根士丹利可轉(zhuǎn)換債券進(jìn)行轉(zhuǎn)股,，由于美國(guó)的多頭監(jiān)管以及對(duì)于外國(guó)公司投資金融機(jī)構(gòu)5%以上股權(quán)的審慎，中投歷經(jīng)繁雜的審批程序才最終獲準(zhǔn),。黑石目前仍是美國(guó)私募股權(quán)領(lǐng)域最大的公司之一,，中投應(yīng)該不會(huì)輕易放棄,。
四年來(lái)上述投資的價(jià)值幾經(jīng)起伏，目前較金融危機(jī)的谷底已經(jīng)有較大升值,；再考慮到2008年曾以部分資金“抄底”黑石并獲得較高收益,，中投對(duì)黑石投資的整體浮虧已經(jīng)縮小。
2007年5月,，尚在籌建期的中投斥資約30億美元以每股29.605美元的價(jià)格購(gòu)買(mǎi)黑石近10%的股票,。2007年6月22日，黑石集團(tuán)在紐約證券交易所上市,，首日價(jià)格為每股31美元,。
黑石上市前的2005年到2007年，是美國(guó)杠桿并購(gòu)基金的黃金(1536.20,5.00,0.33%)時(shí)期,，此間黑石集團(tuán)左右逢源,，完成了聯(lián)合餅干和希爾頓酒店等舉世矚目的并購(gòu)交易。
然而金融危機(jī)突如其來(lái),，在市場(chǎng)系統(tǒng)性下跌之下,，大量使用杠桿進(jìn)行投資的黑石集團(tuán)無(wú)法幸免。2007年黑石的股價(jià)一路下跌,，到2009年初市場(chǎng)復(fù)蘇之前,，最低跌至5美元以下。不過(guò),，2009年初之后其股價(jià)保持了上升趨勢(shì),，特別是去年下半年以來(lái)回升較快。目前黑石股票的交易價(jià)格在19.5美元左右,。
中投公司曾在2008年10月通過(guò)子公司增持了黑石2.5%的股權(quán),，成交價(jià)格在9美元~10美元之間,，約耗資2.5億美元,。這意味著這筆增資截至目前已經(jīng)升值100%。綜合來(lái)看,，中投對(duì)黑石的投資浮虧約7.7億美元,，整體浮虧比例為24%。
今年“兩會(huì)”期間,，身為全國(guó)政協(xié)委員的中投公司副總經(jīng)理汪建熙曾對(duì)本報(bào)記者表示,，中投是一個(gè)長(zhǎng)線(xiàn)投資者，如果覺(jué)得公司有長(zhǎng)期投資價(jià)值,，就可以繼續(xù)持有,。他表示現(xiàn)在黑石還沒(méi)有達(dá)到股票發(fā)行價(jià)，但是其利潤(rùn)水平在美國(guó)同類(lèi)私募股權(quán)基金中排在前列,，且一直有給投資者分紅,；中投投資黑石的鎖定期是四年,，未來(lái)如果黑石繼續(xù)經(jīng)營(yíng)表現(xiàn)良好，中投不排除延長(zhǎng)投資期限,。他還指出中投的資金來(lái)自于財(cái)政部特別國(guó)債,，期限是10~15年，從而給中投長(zhǎng)期持有黑石股權(quán)創(chuàng)造了條件,。
事實(shí)上,，中投除了股權(quán)投資以外，還與黑石保持著密切的合作關(guān)系,。中投公司將其私募股權(quán)領(lǐng)域的一筆投資委托給黑石管理,，此外還投資了黑石的一個(gè)對(duì)沖基金，甚至與黑石結(jié)為投資伙伴,。
經(jīng)歷了初期的挫折之后,，中投公司除了一些專(zhuān)項(xiàng)投資之外，其整體風(fēng)格越來(lái)越趨于分散化和多元性,，并且減少了在發(fā)達(dá)市場(chǎng)配置的集中度,，更多關(guān)注新興市場(chǎng)。中投公司董事長(zhǎng)樓繼偉(專(zhuān)欄)在今年博鰲亞洲論壇期間透露,，2010年中投公司的海外投資收益率與2009年基本持平,，即11.7%左右。他表示這是一個(gè)相當(dāng)不錯(cuò)的水平,。