消費(fèi)已成當(dāng)下拉動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長的重要引擎，但如何啟動(dòng)這一引擎卻頗讓人傷神,。相關(guān)統(tǒng)計(jì)顯示,，銀行卡支付在社會(huì)消費(fèi)品零售總額中的占比每提升10個(gè)百分點(diǎn)，就可帶動(dòng)GDP增長約0.5個(gè)百分點(diǎn),。由此,，北京市銀行卡聯(lián)合會(huì)近日啟動(dòng)總投入金額超過七百萬元的銀行卡消費(fèi)活動(dòng)，以期借助銀行卡交易媒介的特殊性,，來實(shí)現(xiàn)擴(kuò)容消費(fèi)規(guī)模的目標(biāo),。
不可否認(rèn)，鼓勵(lì)刷卡消費(fèi)并且允許透支,，有可能刺激消費(fèi)者的購物欲望,，但實(shí)質(zhì)上，以透支的方式消費(fèi)不過是把未來的消費(fèi)提前到了當(dāng)下,，卻隱藏著一定的風(fēng)險(xiǎn),。如果相關(guān)機(jī)構(gòu)過度鼓勵(lì)刷卡消費(fèi)而忽略了風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警工作，市場(chǎng)效果極可能南轅北轍,。
信用鼓勵(lì)措施能在短期能刺激出消費(fèi)欲望,，但金融機(jī)構(gòu)的信貸資金絕非免費(fèi)提供，最終還是要靠消費(fèi)者用收入來償還,。當(dāng)經(jīng)濟(jì)處于繁榮階段,，這樣的周轉(zhuǎn)就可持續(xù),，而一旦經(jīng)濟(jì)出現(xiàn)波動(dòng)乃至下滑，那么用信用手段刺激消費(fèi)的舉措就會(huì)變?yōu)閿U(kuò)大危機(jī)的“陷阱”,。韓國曾經(jīng)爆發(fā)的信用卡危機(jī)就是典型例證,。
2000年，剛剛擺脫亞洲金融危機(jī)陰影的韓國政府急需拉動(dòng)內(nèi)需,，信用卡消費(fèi)成為了他們的救命稻草,。為啟動(dòng)和推廣信用卡，韓國國稅廳甚至推出“信用卡票號(hào)抽獎(jiǎng)”活動(dòng),，以高額獎(jiǎng)金鼓勵(lì)信用卡消費(fèi)。同時(shí),，國稅廳硬性規(guī)定,，所有法人經(jīng)營單位和年銷售額達(dá)一定規(guī)模的餐飲、零售業(yè)者必須使用信用卡結(jié)算,。在信用卡最熱銷期間,，家庭主婦們甚至連買一捆菜、吃一碗面都用信用卡結(jié)算,，舉債消費(fèi)之風(fēng)日盛,，國內(nèi)儲(chǔ)蓄率由之前的35.5％驟降到2003年的27.3%。
但隨著債務(wù)拖欠比率急速攀升,，韓國的信用卡公司無一例外發(fā)生了流動(dòng)性危機(jī),，幾近破產(chǎn)，金融體系受到重創(chuàng),。而且信用不良大軍的擴(kuò)容,，讓家庭負(fù)債沉重，導(dǎo)致居民消費(fèi)意愿降低,。這加劇了內(nèi)需市場(chǎng)疲軟,，繼而阻礙了經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇的進(jìn)程。
相形之下,，時(shí)下國內(nèi)有關(guān)機(jī)構(gòu)鼓勵(lì)刷卡消費(fèi)的熱情與當(dāng)初韓國政府急于拉動(dòng)內(nèi)需的心態(tài)如出一轍,。與之不同的是，國內(nèi)信用卡風(fēng)險(xiǎn)已經(jīng)初露端倪,，比韓國鼓勵(lì)信用卡消費(fèi)伊始的金融風(fēng)險(xiǎn)更大,。統(tǒng)計(jì)顯示，依據(jù)嚴(yán)格的國際標(biāo)準(zhǔn),，目前深圳發(fā)放的700多萬張信用卡中,，不良貸款率高達(dá)3%～4%，遠(yuǎn)高于個(gè)人貸款,。此外,，為獲取商家返點(diǎn)收入,，銀行競(jìng)相濫設(shè)POS機(jī)安裝點(diǎn)的現(xiàn)象已較為普遍，給惡意套現(xiàn)行為帶來了便利,，也對(duì)金融秩序正常運(yùn)行形成較大的威脅,。
可見，在相關(guān)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)已經(jīng)有所暴露的情況下,，有關(guān)機(jī)構(gòu)鼓勵(lì)刷卡購物以刺激消費(fèi)的措施需要審慎推進(jìn),。銀行卡濫刷帶來的金融風(fēng)險(xiǎn)尚未厘清，加之經(jīng)濟(jì)尚未出現(xiàn)強(qiáng)勁復(fù)蘇跡象,，新一輪透支刷卡熱潮的到來很有可能會(huì)加劇金融風(fēng)險(xiǎn)的積聚,。韓國的經(jīng)驗(yàn)表明，單方面依托刷卡消費(fèi)帶動(dòng)經(jīng)濟(jì)的初衷,，必將會(huì)以新一輪的消費(fèi)低谷收尾,。
應(yīng)當(dāng)看到，消費(fèi)的啟動(dòng)是一項(xiàng)系統(tǒng)工程,。而目前國內(nèi)的現(xiàn)狀是,，社會(huì)保障體系滯后，居民在養(yǎng)老,、醫(yī)療等方面的預(yù)防性開支較多,，這在客觀上擠占了現(xiàn)實(shí)的消費(fèi)。倘若這些基本問題得不到解決,，任何形式的刺激消費(fèi)方案都是只能止于表面,，難以從根本上刺激國內(nèi)消費(fèi)。
（作者系經(jīng)濟(jì)學(xué)博士） |
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