第三批共6只創(chuàng)業(yè)板新股今日在深交所上市,,由于創(chuàng)業(yè)板公司普遍超募,券商承銷(xiāo)的收入相當(dāng)可觀,。據(jù)統(tǒng)計(jì),若按3.5%的平均費(fèi)率估算,,已經(jīng)“過(guò)會(huì)”的58家創(chuàng)業(yè)板公司,,落入券商腰包的保薦及承銷(xiāo)費(fèi)將超過(guò)12億元。而75家披露招股書(shū)的創(chuàng)業(yè)板公司更是被36家保薦券商“瓜分”,。 在群雄逐鹿的時(shí)代,,中信證券和中金公司兩強(qiáng)爭(zhēng)鋒尤其引人矚目。據(jù)消息人士稱(chēng),,這兩大投行目前已經(jīng)進(jìn)入農(nóng)行IPO承銷(xiāo)團(tuán),,而中信證券則是此次農(nóng)行A股IPO的主承銷(xiāo)商。但此消息未獲得農(nóng)行和中信證券的確認(rèn),。
“暗戰(zhàn)”承銷(xiāo)大單
去年,,中金公司憑借獨(dú)攬2009年最大IPO——中國(guó)建筑主承銷(xiāo)商的費(fèi)用,以803億元的總承銷(xiāo)金額穩(wěn)居冠軍,,而作為2008年的承銷(xiāo)冠軍,,中信證券則以620億元的總承銷(xiāo)額屈居第二。今年,,這兩家國(guó)內(nèi)一線投行的PK還將更加激烈,。 盡管日前農(nóng)行已經(jīng)否認(rèn)4月IPO,但爭(zhēng)取年內(nèi)上市,,還未確定具體的上市時(shí)間表,。業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為,農(nóng)行年內(nèi)閃電IPO的可能性很大,。對(duì)于這塊IPO大“蛋糕”,,國(guó)內(nèi)兩大投行中金公司和中信證券必然全力爭(zhēng)奪。 根據(jù)此前圍繞著農(nóng)行IPO規(guī)模的一系列報(bào)道可以得知,,作為目前四大國(guó)有銀行中惟一未上市的銀行,,農(nóng)行預(yù)計(jì)發(fā)行約450億股,募集資金規(guī)模突破1000億元基本沒(méi)有問(wèn)題,。中國(guó)銀行上市時(shí)的融資規(guī)模達(dá)到1000億元,,而建設(shè)銀行則狂攬1200億元,,2006年10月27日工商銀行A股與H股同步上市,募集資金合計(jì)約191億美元,,創(chuàng)下當(dāng)時(shí)全球最大IPO紀(jì)錄,。不少業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為,此次農(nóng)行的融資規(guī)模不會(huì)亞于這3家銀行,,雖然農(nóng)行IPO還未確定是兩地同時(shí)上市,,還是先A股后H股。 如此龐大的融資規(guī)模也預(yù)示了投行承銷(xiāo)費(fèi)用的可觀,。目前,,農(nóng)行官方消息表示,關(guān)于上市規(guī)模和承銷(xiāo)商還尚未確定,。但一位接近中信證券的相關(guān)人士向媒體透露,,“中信證券和中金公司都已經(jīng)殺入農(nóng)行承銷(xiāo)團(tuán),中信投行金融組已經(jīng)展開(kāi)相關(guān)工作,,擔(dān)任主承銷(xiāo)商,。”如果此消息一旦確認(rèn),,那么中信證券在2010年券商承銷(xiāo)戰(zhàn)中,,可以說(shuō)領(lǐng)先了一大步。
未雨綢繆“國(guó)際板”
值得注意的是,,除了大型IPO的角逐外,,在尚未開(kāi)閘的國(guó)際板中,中信中金也已開(kāi)始相互“較勁”,。據(jù)悉,,較大可能成為國(guó)際板首單的紅籌股——中國(guó)移動(dòng),便選擇中金公司擔(dān)任其承銷(xiāo)商,。而正在積極備戰(zhàn)國(guó)際板的匯豐控股,,也已經(jīng)聘請(qǐng)中信證券和中金公司作為其承銷(xiāo)商。同時(shí),,在中海油的A股回歸承銷(xiāo)班底中,,也浮現(xiàn)中金公司和中信證券的身影。 對(duì)于中信證券和中金公司的“第一投行PK戰(zhàn)”,,國(guó)內(nèi)其他券商只能望洋興嘆,。上海一家券商管理人士告訴本報(bào)記者,“這兩家券商的實(shí)力都很強(qiáng),,為了爭(zhēng)奪到一個(gè)大項(xiàng)目,,高管都會(huì)親自拜訪公司。國(guó)內(nèi)大型IPO項(xiàng)目幾乎都被他們收入囊中,其他運(yùn)氣好的投行可以參與聯(lián)合承銷(xiāo),,剩下的只能瞄準(zhǔn)中小型IPO,。” 該投行人士預(yù)計(jì),,今年隨著創(chuàng)業(yè)板的擴(kuò)容,,如果再加上國(guó)際板開(kāi)閘,國(guó)內(nèi)二線投行會(huì)進(jìn)賬不少,,但要撼動(dòng)中信證券和中金公司的領(lǐng)頭羊位置幾乎不可能,。而今年,這兩家券商之間的爭(zhēng)奪戰(zhàn)也將會(huì)進(jìn)入白熱化,。 |