手機(jī)滑到某家城商行的個(gè)人養(yǎng)老金賬戶開(kāi)通廣告,，被“五重好禮”撩撥起一絲興致,。搜索“個(gè)人養(yǎng)老金 + 好禮”，發(fā)現(xiàn)“五重好禮”后面還有某家大行的“八重好禮”,，繼續(xù)瀏覽,，另一家大行又祭出“十重禮”,，邀約“一起種下幸福養(yǎng)老種子”……各家銀行的招數(shù)大同小異,，無(wú)外乎開(kāi)戶有禮、繳存有禮,、繳存滿12000再享禮上禮,，再疊加一份“每年最高可省5400元稅費(fèi)”的“省稅攻略”。
銀行“跑馬圈地”的背后,，是龐大而迫切的養(yǎng)老需求,。
居民的養(yǎng)老規(guī)劃意識(shí)正在逐漸覺(jué)醒，個(gè)人養(yǎng)老金產(chǎn)品的數(shù)量也在不斷攀升,。筆者在國(guó)家社會(huì)保險(xiǎn)公共服務(wù)平臺(tái)上查詢到的數(shù)據(jù)顯示,，截至2025年3月26日,，我國(guó)共發(fā)行個(gè)人養(yǎng)老金產(chǎn)品997只，這一數(shù)據(jù)比20天前又增加了30多只,。具體來(lái)看,，包括466只儲(chǔ)蓄類產(chǎn)品、211只保險(xiǎn)類產(chǎn)品,、288只基金類產(chǎn)品和32只理財(cái)類產(chǎn)品,。
不過(guò),，對(duì)于很多人而言,，個(gè)人養(yǎng)老金產(chǎn)品的選擇仍是挑戰(zhàn)。有機(jī)構(gòu)發(fā)布的調(diào)研結(jié)果顯示,，在有養(yǎng)老規(guī)劃但暫未實(shí)施的受訪者中,，50%的人群表示未找到適合自己的產(chǎn)品。
筆者在實(shí)際操作中,，也深切感受到“選品難”的問(wèn)題,。在一家國(guó)有大行App的個(gè)人養(yǎng)老金專區(qū)，當(dāng)筆者試圖在收益較為穩(wěn)健的產(chǎn)品中尋找心儀產(chǎn)品時(shí),，發(fā)現(xiàn)儲(chǔ)蓄類產(chǎn)品中,，3年期個(gè)人養(yǎng)老金專屬存款與該行同期限的整存整取產(chǎn)品利率持平；理財(cái)類產(chǎn)品中,，成立以來(lái)年化收益率最高的是一只最短持有期限為1800天的固收類產(chǎn)品,，不到3.9%的歷史收益率與當(dāng)下市場(chǎng)上很多1至3年期、成立以來(lái)年化收益率在4%以上的固收類銀行理財(cái)產(chǎn)品相比,，并不具有優(yōu)勢(shì),；而保險(xiǎn)類產(chǎn)品則普遍靈活性欠佳，大多期限較長(zhǎng),。
從數(shù)量層面來(lái)看,，單個(gè)銀行App里可供選擇的產(chǎn)品數(shù)量與近千只的個(gè)人養(yǎng)老金產(chǎn)品總量相去甚遠(yuǎn)。
從收益與風(fēng)險(xiǎn)的維度來(lái)看,，這些產(chǎn)品在吸引力上也有所欠缺,。收益方面，很多產(chǎn)品難以滿足老百姓對(duì)財(cái)富積累以應(yīng)對(duì)養(yǎng)老開(kāi)支的期望,；風(fēng)險(xiǎn)維度上,，一些產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)把控不夠精準(zhǔn)，使得投資者在面對(duì)波動(dòng)時(shí)缺乏安全感,。
有學(xué)者表示,，從目前推出的個(gè)人養(yǎng)老金產(chǎn)品來(lái)看，我國(guó)養(yǎng)老金融市場(chǎng)仍不成熟,，不同類型養(yǎng)老金產(chǎn)品優(yōu)勢(shì)未得到有效發(fā)揮,。個(gè)人養(yǎng)老金投資期限應(yīng)以中長(zhǎng)期為主,，但目前市面上的個(gè)人養(yǎng)老金產(chǎn)品以銀行儲(chǔ)蓄和理財(cái)類產(chǎn)品居多。
與“幾重好禮”相比,，個(gè)人養(yǎng)老金產(chǎn)品更需要提升自身“魅力值”,，這一情況已引起廣泛關(guān)注。從主管部門到金融機(jī)構(gòu),，都在力求改進(jìn),。九部門去年末發(fā)布《關(guān)于金融支持中國(guó)式養(yǎng)老事業(yè) 服務(wù)銀發(fā)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展的指導(dǎo)意見(jiàn)》，其中在“大力發(fā)展養(yǎng)老保險(xiǎn)一,、二,、三支柱”方面提出，支持金融機(jī)構(gòu)研發(fā)符合參加人養(yǎng)老需求,、具有長(zhǎng)期限特征且具有一定收益率的個(gè)人養(yǎng)老金專屬產(chǎn)品,，支持開(kāi)辦個(gè)人養(yǎng)老金業(yè)務(wù)的商業(yè)銀行開(kāi)發(fā)專屬個(gè)人養(yǎng)老金儲(chǔ)蓄產(chǎn)品。
今年以來(lái),，不少金融機(jī)構(gòu)也在重新審視產(chǎn)品設(shè)計(jì),。以銀行為例，工商銀行表示,，在商業(yè)銀行,、基金、理財(cái),、保險(xiǎn)等多領(lǐng)域,，創(chuàng)新更多貫通客戶全生命周期的養(yǎng)老金融產(chǎn)品，促進(jìn)養(yǎng)老資產(chǎn)保值增值,；郵儲(chǔ)銀行提出,，提升養(yǎng)老金金融服務(wù)能力，持續(xù)豐富養(yǎng)老金融產(chǎn)品,，助力多層次,、多支柱養(yǎng)老保險(xiǎn)體系建設(shè)。
隨著各類機(jī)構(gòu)持續(xù)發(fā)力產(chǎn)品創(chuàng)新,，前沿技術(shù)深度賦能,，各方協(xié)同合作不斷深化，期待見(jiàn)證一個(gè)更具活力的養(yǎng)老金融生態(tài)逐漸成型,，看到更加多元化,、智能化的個(gè)人養(yǎng)老金產(chǎn)品涌現(xiàn)。通過(guò)精準(zhǔn)匹配居民不同人生階段,、風(fēng)險(xiǎn)偏好和養(yǎng)老目標(biāo)的個(gè)性化需求,，讓每一位百姓都能感受到“老有所養(yǎng)、老有所依”的踏實(shí),。
