國務(wù)院辦公廳日前轉(zhuǎn)發(fā)證監(jiān)會,、發(fā)改委等七個(gè)部門《關(guān)于加強(qiáng)監(jiān)管防范風(fēng)險(xiǎn)促進(jìn)期貨市場高質(zhì)量發(fā)展的意見》（以下簡稱《意見》）,，系統(tǒng)全面部署了期貨市場強(qiáng)監(jiān)管、防風(fēng)險(xiǎn),、促進(jìn)高質(zhì)量發(fā)展的政策舉措和工作安排,。
《意見》提出,，到2029年，形成中國特色期貨監(jiān)管制度和業(yè)務(wù)模式總體框架,，期貨市場監(jiān)管能力顯著增強(qiáng),，品種布局與國民經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)更加適配,，市場深度和定價(jià)能力進(jìn)一步提高，建成一支誠信守法,、專業(yè)穩(wěn)健,、服務(wù)高效的中介機(jī)構(gòu)隊(duì)伍。到2035年,，形成安全,、規(guī)范、透明,、開放,、有活力、有韌性的期貨市場體系,，主要品種吸引全球交易者充分參與,，大宗商品價(jià)格影響力和市場競爭力顯著增強(qiáng)，中介機(jī)構(gòu)綜合實(shí)力和國際競爭力進(jìn)一步提高,。到本世紀(jì)中葉,，建成產(chǎn)品齊全、功能完備,、服務(wù)高效,、運(yùn)行穩(wěn)健、價(jià)格輻射全球的世界一流期貨交易所,，大幅提升期貨市場服務(wù)國民經(jīng)濟(jì),、配置全球資源能力，為中國式現(xiàn)代化和金融強(qiáng)國建設(shè)提供有力支撐,。
《意見》指出,，近年來，我國期貨市場發(fā)展成效顯著,，有力支持了國民經(jīng)濟(jì)平穩(wěn)健康發(fā)展,，但與中國式現(xiàn)代化和金融強(qiáng)國建設(shè)需要相比，還存在服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)質(zhì)效和價(jià)格影響力不強(qiáng),、監(jiān)管規(guī)則和風(fēng)險(xiǎn)防控體系適應(yīng)性不足等問題,。對此，《意見》緊緊圍繞期貨市場加強(qiáng)監(jiān)管,、防范風(fēng)險(xiǎn),、促進(jìn)高質(zhì)量發(fā)展，提出了環(huán)環(huán)相扣的政策措施體系,。
全面從嚴(yán)強(qiáng)監(jiān)管方面,，《意見》將中央金融工作會議關(guān)于“五大監(jiān)管”的要求在期貨領(lǐng)域予以細(xì)化，以行為監(jiān)管和機(jī)構(gòu)監(jiān)管為著力點(diǎn)，以加強(qiáng)穿透式監(jiān)管和持續(xù)監(jiān)管為工作重點(diǎn),，以功能監(jiān)管為補(bǔ)充,，構(gòu)建了全方位、立體化的期貨市場監(jiān)管布局,。行為監(jiān)管方面,，既要管合法，嚴(yán)格監(jiān)管期貨交易行為,，也要管非法,，嚴(yán)厲打擊違法違規(guī)行為。機(jī)構(gòu)監(jiān)管方面,，強(qiáng)監(jiān)管政策全面覆蓋期貨公司股權(quán)管理,、公司治理、業(yè)務(wù)經(jīng)營,、風(fēng)險(xiǎn)處置各個(gè)環(huán)節(jié),。穿透式監(jiān)管方面，要通過嚴(yán)格落實(shí)賬戶實(shí)名制,、優(yōu)化實(shí)際控制關(guān)系賬戶管理方式,、改進(jìn)大戶報(bào)告規(guī)則等措施，強(qiáng)化對期貨交易行為“一看到底”,，同時(shí)要加強(qiáng)對期貨公司股東和實(shí)際控制人的穿透審查,，嚴(yán)防不符合規(guī)定條件的主體控制期貨公司。持續(xù)監(jiān)管方面,，無論對期貨交易行為還是期貨公司業(yè)務(wù)經(jīng)營,，均要加強(qiáng)從準(zhǔn)入到退出的全過程監(jiān)管。功能監(jiān)管方面,，要統(tǒng)一證券期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)開展衍生品交易的監(jiān)管尺度和強(qiáng)度,，著力實(shí)現(xiàn)同類業(yè)務(wù)的監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)協(xié)調(diào)一致,。
強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)防范方面,，《意見》緊扣早識別、早預(yù)警,、早暴露,、早處置，大力提升期貨市場應(yīng)對各類風(fēng)險(xiǎn)挑戰(zhàn)的韌性,，守住不發(fā)生系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的底線,。在風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防方面，要進(jìn)一步鞏固期貨市場運(yùn)行監(jiān)測和風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警體系,，完善各項(xiàng)制度規(guī)則,，用好大數(shù)據(jù)資源，加強(qiáng)定量分析，推動風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警體系向數(shù)字化,、智能化,、實(shí)時(shí)響應(yīng)轉(zhuǎn)型，進(jìn)一步提高對期貨市場價(jià)格波動和資金進(jìn)出監(jiān)測的有效性,。在風(fēng)險(xiǎn)處置方面,，要壓實(shí)結(jié)算參與人責(zé)任，優(yōu)化擔(dān)保品管理,，盤活期貨風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金,，完善“違約瀑布”層次，充實(shí)期貨市場風(fēng)險(xiǎn)處置資源,；要聚焦期貨交割,、網(wǎng)絡(luò)與信息技術(shù)等關(guān)鍵環(huán)節(jié)部位，不斷夯實(shí)基礎(chǔ)性制度,，筑牢阻斷風(fēng)險(xiǎn)傳染的“隔離墻”,；要健全行業(yè)機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)處置工作協(xié)同機(jī)制，穩(wěn)妥出清個(gè)案風(fēng)險(xiǎn),。
促進(jìn)行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展方面,，《意見》秉持以改革促發(fā)展、以開放促發(fā)展的理念,，全面部署了促進(jìn)期貨市場高質(zhì)量發(fā)展的舉措,。商品期貨方面，要聚焦農(nóng)業(yè)強(qiáng)國,、制造強(qiáng)國,、綠色低碳發(fā)展等，完善品種布局,，豐富交易工具,，不斷提升品種功能發(fā)揮水平；要優(yōu)化保證金,、做市商相關(guān)政策,，推動企業(yè)套期保值交易降本增效。金融期貨和衍生品方面,，要進(jìn)一步發(fā)揮股指期貨期權(quán)功能,，助力增強(qiáng)股票市場內(nèi)在穩(wěn)定性；要繼續(xù)推動商業(yè)銀行參與國債期貨交易,，提升利率風(fēng)險(xiǎn)管理能力,；要采取有效措施，支持中長期資金開展金融期貨和衍生品套期保值交易,。對外開放方面,，要統(tǒng)籌好開放與安全,，有序擴(kuò)大期貨市場高水平制度型開放，提高我國期貨價(jià)格的國際影響力,。
